Целью финансовых отчетов является структурированная
экономическая информация о финансовом состоянии, результатах деятельности и
изменения в финансовом состоянии предприятия, которая является полезной для
широкого круга пользователей в принятии ними экономических решений.
Особенностью управления финансами общества является
управление прибылью, поскольку она является источником выплаты дивидендов
участникам долевого капитала, то есть является собственностью общества. Поэтому
в обществе с ограниченной ответственностью, как в предприятии, нормативная
рентабельность паевого капитала имеет следующие требования со стороны
участников:
- дивиденды на паевую долю должны быть не ниже среднего
процента доходности инвестиций капитала в других областях экономики, включая
норму банковского депозитного процента;
- дивиденды на паевую долю должны учитывать процент
инфляционного возмещения снижения стоимости инвестированного в уставный фонд
капитала;
Поэтому формирование прибыли в обществах выполняется не
только из условий самоокупаемости и самофинансирования предприятия, но и исходя
из принципа экономической рентабельности отчисления части чистой прибыли
участникам, как их дохода на вложенный капитал.
С 1 января 2000 г. на предприятиях Украины независимо от форм
собственности (кроме банков и бюджетных учреждений) внедрены основные формы
финансовой отчетности, которые соответствуют международным стандартам, и
используются при расчетах финансового состояния предприятия и акционерного
капитала:
Форма №1 «Баланс» - отчет о финансовом состоянии, который
отображает активы, обязательства и капитал предприятия на установленную дату
[19].
Форма №2 «Отчет о финансовых результатах», который содержит
данные о доходах, затратах и финансовых результатах деятельности предприятия за
отчетный и предшествующий периоды[20].
В табл. А.1 Приложения А приведена динамика статей баланса ООО
НПП «ТТ за 1999-2001 годы.
В табл. А.2 Приложения А приведена динамика статей отчетов о
финансовых результатах ООО НПП «ТТ за 1999-2001 годы.
2. Анализ динамики финансовой деятельности ООО
НПП «ТТ»
2.1 Общая характеристика ООО НПП «ТТ»
Дипломная работа посвящена финансовой деятельности
предприятия ООО НПП «ТТ». Предприятие находится в г Днепропетровске ул. Героев
Сталинграда 23а. Зарегистрировано в г. Днепропетровске ул. Радгосина 42.
Форма собственности - коллективная.
Организационная форма предприятия - общество с ограниченной
ответственностью. Уставной паевой фонд - 191 900 гривен.
Код ЄДРПОУ - 23934805.
Код деятельности за КВЕД - 36.14.1.
Основной вид деятельности - изготовление мягкой и корпусной
мебели, столярных изделий. Из видов деятельности, предусмотренных Уставом
предприятия в данное время фактически предприятие осуществляет следующие виды
деятельности:
- изготовление новой мебели;
- изготовление и ремонт мебели на заказ;
- оптовая торговля мебелью;
- изготовление кухонной мебели;
- изготовление других видов мебели
- розничная торговля мебелью
- изготовление строительных деталей из дерева и плит на
древесной основе.
Штат предприятия составляет от 15 (1999 г.) - до19 (2002 г.)
сотрудников. Из них ИТР составляют 5 человек: директор, главный бухгалтер,
заместитель директора, начальник производства, технолог.
Рабочий персонал складывается из столяров, швеи - закройщицы,
водителя, технического работника.
Деятельность осуществляется по Украине.
В соответствии с законодательством Украины предприятие относится
к малым предприятиям и перешло на упрощенную систему налогообложения с 1999
года с уплатой 6% единого налога из валового дохода от реализации продукции и
уплатой налога на добавленную стоимость (НДС).
В 2002 году ООО НПП «ТТ», после ввода в действие новых
производственных площадей для расширения деятельности, приняло участие в
тендере на получение инвестиционного кредитования для изготовления столярных
изделий - окна и двери - для строительства в 2002-2007 годах частных коттеджей
фирмой «Магнезит» с разработкой бизнес - плана финансирования расширения
производства.
2.2 Структурный анализ динамики развития ООО НПП
«ТТ»
Анализ финансово-экономического состояния предприятия
проводится на основе его финансовых отчетов [19], [20]:
Форма №1 «Баланс» - отчет о финансовом состоянии, который
отображает активы, обязательство и капитал предприятия на установленную дату
[19].
Форма №2 «Отчет о финансовых результатах», который содержит
данные о доходах, затратах и финансовых результатах деятельности предприятия за
отчетный и предыдущий периоды [20].
В настоящей дипломной работе, на основе алгоритмов [11], [12]
с использованием балансов (Форма №1) и отчетов о финансовых результатах (Форма
№2) ООО НПП «ТТ» за 1999-2001 гг. проведена программная обработки показателей
финансового состояния предприятия на базе связанных программно-расчетных таблиц
EXCEL-97 офисного пакета MICROSOFT OFFICE - 97 (копии таблиц расчетов приведены
в Приложениях А, Б дипломной работы).
Результаты анализа структуры баланса и показателей источников
формирования имущества (активов) предприятия:
1. За отчетный период (1999-2001 годы) в структуре пассивов
баланса (источников) возникли следующие изменения:
- при общем росте валюты баланса на 10,7%(с 296,4 тыс.
грн. до
328,2 тыс. грн.), собственный капитал возрос на 23,7% (с
214,2 тыс. грн. до 264,9 тыс. грн. только за счет заработанной чистой прибыли
50,7 тыс. грн.);
- долгосрочные привлеченные ресурсы остались на 0%, а
краткосрочные привлеченные ресурсы снизились на 23% (с 82,2 тыс. грн. до 63,3
тыс. грн.).
Таким образом предприятие ООО НПП «ТТ» практически не
внедряет в своей деятельности механизмы финансовых рычагов заемных средств.
2. В структуре активов за отчетный период (1999-2001 годы)
возникли следующие существенные изменения:
- необоротные активы возросли в 5,5 раз (с 6 тыс. грн. до 33,5
тыс. грн.) после введения в 2001 году нового цеха;
- оборотные активы возросли на 1,5% (с 289, 5 тыс. грн. до
294,0 тыс. грн.), что свидетельствует о направлении практически всей
заработанной прибыли на строительство новых основных фондов;
3. Как видно из графиков рис. 2.7 доля запасов
(производственные запасы и готовая продукция) в валюте баланса активов на
протяжении 2000-2001 годов составляет приблизительно 80%, при этом циклы
перехода стоимости между производственными запасами и готовой продукцией носят
в 2001 году положительный характер.
При анализе финансовых результатов деятельности ООО «ТТ»
использованы Положения (стандарт) бухгалтерского учета «Отчет о финансовых
результатах» (Форма 2), которые обуславливают содержание и форму Отчета, а
также общие требования к раскрытию его статей [20].
Как показывает анализ данных расчетов по ООО НПП «ТТ»
(таблица А.2 Приложения А) с 2000 года до 2001 года:
- чистая выручка от реализации выросла на 162,2% с 203,7
тыс.грн. до 330,5 тыс. грн., при этом себестоимость выросла всего на 129,7% с
200,6 тыс. грн. до 260,2 тыс. грн. (что свидетельствует о расширении масштабов
услуг и работ предприятия на фоне снижения относительного процента
себестоимости продукции);
·
прибыль
(при налогообложении единым налогом 6% валовой чистой выручки от реализации)
возросла на 171%(с 20 тыс. грн. до 34,2 тыс. грн.);
·
объемы
средней чистой выручки за 2000-2001 года (265 тыс. грн.) близки к средней
суммарной стоимости запасов по активам баланса (256 тыс. грн.), что является
свидетельством низкого фактического оборота запасов (движения производственных
запасов и готовой продукции) на уровне одного оборота за год;
2.3 Анализ показателей финансовой деятельности
ООО НПП «ТТ»
В табл. 2.1 приведенные алгоритмы расчетов показателей
рентабельности деятельности предприятия с использованием форм финансовой
отчетности - Форма 1 «Баланс» и Форма 2 «Отчет о результатах финансовой
деятельности» [11]:
Таблица 2.1. Алгоритмы расчета показателей рентабельности
№ п/п
|
Показатель
|
Усл. обозн.
|
Формула для расчета
|
Источника информации из форм финотчетности
|
|
ПОКАЗАТЕЛИ РЕНТАБЕЛЬНОСТИ
|
1
|
Рентабельность активов МП по валовому доходу от
реализации после уплаты налогов, %
|
Rзв
|
Выручка после налогобложения / Валюта активов
|
Форма 2 (035) / Форма1 (280)
|
2
|
Рентабельность активов по чистому доходу от
деятельности МП, %
|
Rа
|
Чистый Доход / Валюта активов
|
Форма 2 (220) / Форма1 (280)
|
3
|
Рентабельность собственного капитала по чистому
доходу МП, %
|
Rвк
|
Чистый Доход / Собственный капитал
|
Форма 2 (220) / Форма1 (380)
|
4
|
Рентабельность производственных фондов по
чистому доходу МП, %
|
Rвф
|
Чистый Доход / Производственные фонды
|
Форма 2 (220) /Фор-ма1 (030+100+120)
|
6
|
Рентабельность реализованной продукции по
чистому доходу МП
|
Rqоп
|
Чистый доход / Валовую выручку
|
Форма 2 (100) / Форма 2 (035)
|
10
|
Период окупаемости активов, лет
|
Тк
|
Активы / Чистый доход МП
|
Форма 1 (280) / Форма 2 (220)
|
11
|
Период окупаемости собственного капитала, лет
|
Твк
|
Собственный капитал / Чистый доход МП
|
Форма 1 (380) / Форма 2 (220)
|
Как видно из результатов расчетов рентабельности и деловой
активности (табл. Б.2, Б.3 Приложения Б) и графиков рис. 2.12-2.13:
·
рентабельность
собственного капитала при неиспользовании предприятием финансовых рычагов
заемного капитала составляет 10-12%, что соответствует сроку окупаемости
капитала приблизительно 10 лет;
·
рентабельность
использования активов составляет всего 6-7%, что недостаточно для интенсивного
развития предприятия.
В табл. 2.2
приведены алгоритмы расчетов показателей деловой активности деятельности
предприятия с использованием форм финансовой отчетности - Форма 1 «Баланс» и
Форма 2 «Отчет о результатах финансовой деятельности» [11]:
Таблица 2.2.
Алгоритмы расчета показателей деловой активности
№ п/п
|
Показатель
|
Условное обозначение
|
Формула для расчета
|
Источник информации из форм финотчетности
|
|
ПОКАЗАТЕЛИ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ
|
|
1
|
Коэффициент трансформации
|
Кт
|
Чистая выручка от реализации / Валюта активов
|
Форма 2 (035) /Форма 1 (280)
|
2
|
Фондоотдача
|
Фоф
|
Чистая выручка от реализации / ОФ
|
Форма 2 (035) /Форма 1 (030)
|
3
|
Коэффициент оборотности оборотных средств
(обороты)
|
Ко
|
Чистая выручка от реализации / Оборотные
средства
|
Форма 2 (035) /Форма 1 (260+270)
|
4
|
Период одного оборота оборотных средств (дней)
|
Чо
|
365/ Ко
|
365/ Ко
|
5
|
Коэффициент оборотности запасов (обороты)
|
Коз
|
Себестоимость реализации / Средние запасы
|
Форма 2 (040) /Форма1 (100+120+130+140 +150)
|
6
|
Период одного оборота запасов(дней)
|
Чз
|
365/ Коз
|
365/ Коз
|
7
|
Коэффициент оборотности дебиторской
задолженности (обороты)
|
Кдз
|
Чистая выручка от реализации / Средняя
дебиторская задолженность
|
Форма 2 (035) /Форма 1
(050+170+180+190+200+210)
|
8
|
Период погашения дебиторской задолженности
(дней)
|
Чдз
|
365/ Кдз
|
365/ Кдз
|
9
|
Коэффициент оборотности готовой продукции
|
Кгп
|
Чистая выручка от реализации / Готовая
продукция
|
Форма 2 (035) /Форма 1 (130)
|
10
|
Период погашения кредиторской задолженности
(дней)
|
Чкз
|
Средняя кредиторская задолженность *360/
Себестоимость реализации
|
Форма 1 (500+520+530 +550+580) /Форма 2 (040)
|
11
|
Период финансового цикла (дней) - период
оборота средств
|
Чфц
|
Чфц= Чоц - Чкз
|
Чфц= Чоц - Чкз
|
12
|
Коэффициент оборотности собственного капитала
(оборотность)
|
Квк
|
Чистая выручка от реализации / Собственный
капитал
|
Форма 2 (035) /Форма1 (380+430+630)
|
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8
|