В анализируемом периоде
наблюдается увеличение стоимости ОПФ в 2007 г. по сравнению с 2005 г. на 119.5%,
что связано с модернизацией основных производств предприятия. На предприятии
наблюдается изменение фондоотдачи: снижение на 12 коп. в 2006 г. и увеличение
на 1 руб. 13 коп. в 2007 г. – это указывает на то, что показатели эффективности
использования основных фондов имеют тенденцию к росту. Темпы роста прибыли
опережают темпы роста объема товарного выпуска, что свидетельствует об
увеличении доли рентабельности изделий в составе продукции. В результате
рентабельность использования основных фондов увеличилась.
Обеспеченность «КЦБК»
трудовыми ресурсами и основной показатель использования рабочей силы –
производительность труда представлены в таблице 2. Из данных таблицы видно, что
численность работающих снижается за счет работников непроизводственной и
производственной сферы с небольшим перевесом первых.
Таблица 2
Показатели эффективности
использования трудовых ресурсов
Показатели
|
2005 г.
|
2006 г.
|
2007 г.
|
2007 г. к 2005 г. в %
|
Товарная продукция в сопоставимых ценах, тыс. руб.
|
1675089
|
1782096
|
4713278
|
Х
|
Среднесписочная численность работников, чел.
|
10185
|
0175
|
139
|
70,09
|
В т. ч., промышленно – производственного персонала, чел.
|
9252
|
9221
|
6373
|
68,88
|
Производительность труда, тыс. руб.
|
181,052
|
193,265
|
515,112
|
Х
|
Сокращение работников
обусловлено общей экономической ситуацией в стране, невозможностью предприятия
содержать большую непроизводственную сферу, а также начатой в последние годы на
предприятии политикой оптимизации численности персонала. За анализируемый
период производительность труда увеличилась.
Показатели финансовых
результатов характеризуют эффективность хозяйствования предприятия, а
результативность и экономическая целесообразность функционирования предприятия
оценивается показателями рентабельности. В целом по предприятию производство и
реализация продукции являются прибыльными и рентабельными. Увеличение
рентабельности продаж с 1,03% в 2005 г. до 30,04% в 2007 г. обусловлено
огромным ростом прибыли на 8392,23% в 2007 г. по сравнению с 2005 г.
Таблица 3
Финансовые показатели ОАО
«КЦБК»
Показатели
|
2005 г.
|
2006 г.
|
2007 г.
|
2007 г. к 2005 г. в %
|
Выручка, млн. руб.
|
1760427
|
1908330
|
5079118
|
288,52
|
Затраты на производство, млн. руб.
|
1742248
|
1588864
|
3553494
|
203,96
|
Прибыль от реализации продукции, млн. руб.
|
18179
|
319466
|
1525624
|
8392,23
|
Рентабельность производственных затрат, %
|
1,04
|
20,11
|
42,93
|
Х
|
Рентабельность оборота (продаж), %
|
1,03
|
16,74
|
30,04
|
Х
|
2.3 Оценка
имущественного потенциала
Имущественный потенциал
формируется на предприятии как результат использования всех ресурсов, и оценка
его характеризует эффективность финансово-хозяйственной деятельности
предприятия[6]. Он представлен в
бухгалтерском балансе в виде активов и пассивов.
Устойчивость финансового
положения предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и
правильности размещения и использования средств (активов) и источников их формирования
(собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов).
Активы представляют собой
экономические ресурсы предприятия, которые должны принести прибыль в результате
хозяйственной деятельности. Пассив баланса отражает право собственности на эти
экономические ресурсы и состоит из капитала и обязательств, которые предприятие
имеет перед кредиторами[7].
Построение
агрегированного аналитического баланса предусматривает выделение в нем групп,
объединяющих однородные статьи: в активе – по степени ликвидности, в пассиве –
по степени срочности обязательств.
В процессе
функционирования предприятия и величина активов, и их структура претерпевают
постоянные изменения. Наиболее общее представление об имевших место
качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике
этих изменений можно получить с помощью вертикального и горизонтального анализа
отчетности.
Вертикальный анализ
показывает структуру средств предприятия и их источников[8].
Есть две причины проведения такого анализа: с одной стороны - переход к
относительным показателям позволяет проводить межхозяйственные сравнения
экономического потенциала и результатов деятельности предприятий, различающихся
по величине используемых ресурсов и другим объемным показателям; с другой
стороны - относительные показатели в определенной степени сглаживают негативное
влияние инфляционных процессов, которые могут существенно искажать абсолютные
показатели финансовой отчетности и тем самым затруднить их сопоставление в
динамике. Вертикальному анализу можно подвергнуть либо исходную отчетность,
либо модифицированную отчетность (с укрупненной или трансформированной
номенклатурой статей, чем и является баланс-нетто).
Горизонтальный анализ
отчетности заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц[9],
в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста
(снижения). Как правило, берутся базисные темпы роста за смежные периоды (годы),
что позволяет анализировать не только изменения отдельных показателей, но и
прогнозировать их значения. Ценность результатов горизонтального анализа
существенно снижается в условиях инфляции. Тем не менее, эти данные можно
использовать при межхозяйственных сравнениях. Горизонтальный и вертикальный
анализы взаимодополняют друг друга, поэтому на практике нередко строят
аналитические таблицы, характеризующие как структуру, так и динамику отдельных
показателей отчетной бухгалтерской формы. Эти виды анализа ценны при
межхозяйственных сопоставлениях, т.к. позволяют сравнивать отчетность
совершенно разных по роду деятельности и объемам производства предприятий.
Анализ динамики состава
имущества и источников финансовых ресурсов предприятия показывает прирост
имущества и капитала за анализируемый период (таблица 1). С конца 2005 г. по
конец 2007 г. валюта баланса увеличилась на 1284443 тыс. руб. или на 44,17%.
Это свидетельствует о расширении деятельности предприятия.
Для обеспечения
сопоставимости данных по разделам и статьям баланса, анализ проведем на основе
удельных показателей, рассчитанных к валюте баланса. Наибольший удельный вес в
имуществе ОАО «КЦБК» занимают иммобилизованные средства (от 68,87% до 57,57%),
доля же оборотных активов из первоначально довольно низкой постепенно
увеличивается с 31,13% в 2005 г. до 42,43% 2007 г.
Снижение иммобилизованных
средств и постепенное увеличение оборотных активов определяют тенденцию к
увеличению оборачиваемости совокупных активов и создают благоприятные условия
для финансовой деятельности предприятия.
Денежные средства и
краткосрочные финансовые вложения занимают незначительное место в структуре
имущества предприятия, подтверждая, что операции, составляющие не денежную
форму расчетов, имеют подавляющее значение в коммерческой деятельности «КЦБК». Таблица
4
Анализ динамики состава
имущества и источников финансовых ресурсов предприятия
Виды капитала
|
2005 г.
|
2006 г.
|
2007 г.
|
2006 г. к 2007 г. в %
|
Млн. руб.
|
% к итогу
|
Млн. руб.
|
% к итогу
|
Млн. руб.
|
% к итогу
|
Имущество предприятия (валюта баланса)
|
2907869
|
100
|
3303609
|
100
|
4192312
|
100
|
144,17
|
1. Иммобил. активы
|
2002668
|
68,87
|
1919159
|
58,09
|
2413588
|
57,57
|
120,52
|
2. Текущие активы
|
905201
|
31,13
|
1384450
|
41,91
|
1778724
|
42,43
|
196,50
|
2.1. Запасы
|
308631
|
10,61
|
357572
|
10,82
|
677340
|
16,15
|
219,47
|
2.2. Дебиторская задолжен-ность
|
588481
|
20,24
|
987250
|
29,89
|
1047067
|
24,98
|
177,93
|
2.3. Денежные средства и кратко-срочные фин. вложения
|
8089
|
0,28
|
39628
|
1,20
|
54317
|
1,30
|
671,50
|
Капитал предприятия (валюта баланса)
|
2907869
|
100
|
3303609
|
100
|
4192312
|
100
|
144,17
|
1. Собственный капитал
|
2147935
|
73,87
|
2067846
|
62,59
|
3129133
|
74,64
|
145,68
|
2. Заемный капитал
|
759934
|
26,13
|
1235763
|
37,41
|
1063179
|
25,36
|
139,90
|
2.1. Долго-срочные обязательства
|
Х
|
Х
|
Х
|
Х
|
Х
|
Х
|
Х
|
2.2. Кратко-срочные кредиты и займы
|
52340
|
1,80
|
296230
|
8,97
|
162000
|
3,86
|
309,51
|
2.3. Кредиторская задолжен-ность
|
07594
|
24,33
|
939533
|
28,44
|
901179
|
21,50
|
127,36
|
Страницы: 1, 2, 3, 4
|