Часть наличных денег, находящиеся в
кассах предприятий и организаций, используется для расчетов между ними, но
большая часть передается населению в виде различных видов денежных доходов
(заработной платы, пенсий и пособий, стипендий, страховых возмещенний, выплаты
дивидендов, поступлений от продажи ценных бумаг и т.д.).
Таким образом, деньги поступают в
операционные кассы коммерческих банков, либо в кассы предприятий и организаций
(прежде всего предприятий торговли и предприятий, оказывающих услуги
населению).
В соответствии с действующим порядком
организации налично-денежного оборота для каждого предприятия устанавливаются
лимиты остатка наличных денег в их кассах и деньги, превышающие лимит, должны
сдаваться в обслуживающий данное предприятие коммерческий банк.
Налично-денежный оборот организуется
на основе следующих принципов:
-
все предприятия и
организации должны хранить наличные деньги (за исключением части, установленной
лимитом) в коммерческих банках;
-
банки
устанавливают лимиты остатка наличных денег для предприятий всех форм
собственности;
-
обращение
наличных денег служит объектом прогнозного планирования;
-
управление
денежным обращением осуществляется в централизованном порядке;
-
организация налично-денежного
оборота имеет целью обеспечить устойчивость, эластичность и экономичность
денежного обращения;
-
наличные деньги
предприятия могут получать только в обслуживающих их учреждениях банков.
Таким образом, сфера использования
налично-денежных платежей ограничена, в основном, доходами населения.
Сопоставляя различные виды денежных накоплений, следует
выделить накопление наличных денег у населения. Практически в отношении таких
остатков отсутствуют какие-либо ограничения в их использовании для оплаты
товаров и обязательств. Это наиболее мобильный и ликвидный вид денежных
накоплений. Тем более, что наличные деньги служат законным платежным средством
и обязательны к приему во все виды платежей.
Несколько меньшие мобильность и ликвидность присущи по различным
причинам остаткам средств юридических и физических лиц на счетах в банках. В
отношении использования таких средств могут возникнуть при определенных
условиях некоторые ограничения. Так, при недостаточности средств на расчетном
счете предприятия для удовлетворения всех претензий имеющиеся средства могут
использоваться в соответствии с установленной очередностью удовлетворения
претензий, а не только по распоряжению предприятия-владельца счета. Тем не
менее, нельзя упускать из виду, что остатки на счетах в банках в определенной
мере представляют собой не только накопление денег, но и вложения средств,
приносящие доход.
В связи с этим следует отметить, что деньги, вложенные в
акции, облигации и другие ценные бумаги, представляют собой уже не столько
накопление денег, сколько их вложение для получения дохода.
Вместе с тем деньги в функции средства накопления в виде
наиболее мобильной и ликвидной их части, какими являются наличные деньги, с
одной стороны, не приносят доход; с другой (особенно в условиях инфляции) -
подвержены опасности обесценения. Различные условия использования денег в
функции средства накопления предполагают необходимость определенных усилий по
целесообразному размещению накопленных денег.
При решении проблемы целесообразного размещения денежных
сбережений принимается во внимание следующий комплекс требований:
• возможность беспрепятственного использования размещенных
денежных средств;
• надежность вложений;
• минимизация риска;
• возможность получения дохода от вложений средств.
Накопление наличных денег у населения обладает таким немаловажным
преимуществом, как практически беспрепятственная возможность их использования
для различных затрат. Это служит немалым побудительным мотивом увеличения таких
накоплений.
В отношении использования наличных денег, находящихся у
предприятий, существуют определенные ограничения. Они состоят прежде всего в
установлении предельной величины остатка наличных денег в кассе. Кроме того,
предприятия могут расходовать наличные деньги в соответствии с их целевым назначением.
Однако остатки наличных денег не приносят дохода. Вместе с
тем в условиях инфляции существует значительный риск потерь в связи с
обесценением денег. Все это усиливает заинтересованность в уменьшении остатка
денежных средств, в первую очередь у населения.
Немалыми преимуществами по сравнению с остатками наличных
денег обладают вложения средств в кредитные учреждения, тем более что вклады и
депозиты приносят доход.
Таким вложениям присущи и негативные черты. В частности,
полная гарантия сохранности вкладов и депозитов отсутствует в связи с
возможными потерями в случаях несостоятельности кредитных учреждений. К тому же
доходы по вкладам и депозитам не всегда компенсируют обесценение денежной
единицы. В результате снижается заинтересованность в помещении денежных
сбережений в кредитные учреждения. Отмеченное относится во многом и к вложениям
в ценные бумаги.
Одним из направлений предотвращения потерь от обесценении
денежных сбережений является их использование для приобретения имущества и
товарно-материальных ценностей. Тем не менее такому применению денежных
сбережений присущи определенные недостатки и прежде всего ограниченная
возможность быстрого использования для различных расходов средств, вложенных в
имущество.
К мерам предотвращения потерь при хранении денежных
накоплений относится их вложение в остатки свободно конвертируемых валют. При
кажущейся надежности вложений сбережений в инвалюту нельзя упускать из виду
возможность потерь при изменениях курса, а также бездоходность вложений в
наличную инвалюту. К тому же нельзя не учитывать, что вложения денежных
сбережений в наличную инвалюту представляют собой беспроцентное предоставление
средств взаймы стране - эмитенту валюты.
Валютная система Российской Федерации
Национальная валютная система — форма организации валютных
отношений страны, закрепленная национальным законодательством; составная часть
денежной системы страны.
Основа национальной валютной системы — установленная законом
денежная единица государства.
Деньги, используемые в международных экономических
отношениях, становятся валютой.
Основа валютной системы Российской Федерации — российский
рубль, введенный в обращение в 1993 г. и заменивший рубль СССР. В СССР в
1922—1992 гг. законодательно было установлено весовое количество золота в
рубле. С переходом к российскому рублю золотое содержание рубля не было
зафиксировано.
В настоящее время в России действует режим плавающего
валютного курса, который зависит от спроса и предложения на валютных биржах
страны, прежде всего на ММВБ. Официальный курс доллара США к рублю
устанавливается Центральным банком России по результатам торгов на ММВБ.
Валютные биржи действуют также в других городах Российской Федерации —
Санкт-Петербурге, Ростове-на-Дону, Екатеринбурге, Новосибирске и Владивостоке.
Важнейшее значение в процессе курсообразования принадлежит ММВБ.
Основным законодательным актом в области валютных отношений
Российской Федерации является Закон РСФСР от 9 октября 1992 г. «О валютном
регулировании и валютном контроле», а также другие законы и подзаконные акты. В
Законе определены основные понятия: иностранная валюта и валютные ценности,
текущие операции платежного баланса, капитальные операции, а также ключевые
понятия валютного законодательства — «резидент» и «нерезидент», имеющие
различные режимы валютного регулирования.
Валютные ценности — это иностранная валюта, ценные бумаги в
иностранной валюте (платежные документы, чеки, векселя, аккредитивы) и другие
фондовые ценности (акции, облигации и прочие долговые обязательства, выраженные
в иностранной валюте), а также драгоценные металлы — золото, серебро, платина,
металлы платиновой группы в любом виде, за исключением ювелирных и других
бытовых изделий, а также лом таких изделий.
Резиденты — это
• физические лица, имеющие постоянное местожительство в РФ, в
том числе временно находящиеся вне России;
• юридические лица, созданные в соответствии с
законодательством России, с местонахождением в РФ;
• предприятия и организации, не являющиеся юридическими
лицами, созданные в соответствии с законодательством РФ, с местонахождением в
России;
• находящиеся за пределами России филиалы и представительства
вышеуказанных резидентов;
• дипломатические и иные представительства РФ, находящиеся за
пределами РФ.
Нерезиденты — это
• физические лица, имеющие постоянное местожительство за
пределами РФ, в том числе временно находящиеся в РФ;
• юридические лица, созданные в соответствии с
законодательством иностранных государств, с местонахождением за пределами РФ;
• предприятия и организации, не являющиеся юридическими
лицами, созданные в соответствии с законодательством иностранных государств, с
местонахождением за пределами РФ;
• находящиеся в РФ филиалы и представительства вышеуказанных
нерезидентов;
• находящиеся в РФ иностранные дипломатические и иные
иностранные представительства, а также международные организации, их филиалы и
представительства.
Операции в иностранной валюте и с ценными бумагами в
иностранной валюте подразделяются на текущие валютные операции и валютные
операции, связанные с движением капитала.
1. К текущим валютным операциям относятся:
• переводы в РФ и из РФ иностранной валюты для осуществления
расчетов без отсрочки платежа по экспорту и импорту товаров, работ, услуг, а
также осуществление расчетов, связанных с кредитованием экспортно-импортных
операций на срок не более 180 дней;
• получение и предоставление финансовых кредитов на срок не
более 180 дней;
• переводы в РФ и из РФ процентов, дивидендов и иных доходов
по вкладам, инвестициям, кредитам и прочим операциям, связанным с движением
капитала;
• переводы неторгового характера в РФ и из РФ, включая
перевод сумм заработной платы, пенсий, алиментов, наследства, а также другие
аналогичные операции.
2. В валютные операции, связанные с движением капитала,
входят:
• прямые инвестиции — вложения в уставный капитал предприятия
с целью извлечения дохода и получения прав на участие в управлении
предприятием;
• портфельные инвестиции — приобретение ценных бумаг;
• переводы в оплату прав собственности на здания, сооружения
и иное имущество, включая землю и ее недра, относимое по законодательству
страны его местонахождения к недвижимому имуществу, а также иные права на
недвижимость;
• предоставление и получение отсрочки платежа на срок более
180 дней по экспорту и импорту товаров, работ, услуг;
• предоставление и получение финансовых кредитов на срок
более 180 дней;
• все иные валютные операции, не являющиеся текущими
валютными операциями.
Валютные операции в России осуществляют только уполномоченные
коммерческие банки, т.е. банки и иные кредитные учреждения, получившие лицензии
Центрального банка России (Банка России, ЦБ) на проведение валютных операций.
Существуют три вида валютных лицензий: внутренние,
расширенные и генеральные. Наибольшие права предоставляет генеральная валютная
лицензия.
На проведение операций с золотом требуется также специальная
лицензия ЦБ.
Валютные ценности могут находиться в собственности, как
резидентов, так и нерезидентов.
Покупка и продажа иностранной валюты проводятся через
уполномоченные коммерческие банки. Сделки купли-продажи иностранной валюты
могут осуществляться непосредственно между уполномоченными банками, а также
через валютные биржи, действующие в порядке и на условиях, устанавливаемых ЦБ
России. При этом покупка и продажа иностранной валюты, минуя уполномоченные
банки, не допускаются.
Валютное регулирование осуществляет Центральный банк России.
Он устанавливает порядок обязательного перевода, вывоза и пересылки иностранной
валюты и ценных бумаг в иностранной валюте, принадлежащих резидентам; выдает
валютные лицензии; проводит валютные интервенции на главных валютных биржах
страны — ММВБ и Санкт-Петербургской бирже.
Валютный контроль осуществляется органами валютного контроля
и их агентами. Органами валютного контроля являются Центральный банк России, а
также Правительство РФ.
Агентами валютного контроля выступают организации, которые в
соответствии с законодательными актами могут осуществлять функции валютного
контроля. Агенты валютного контроля подотчетны соответствующим органам
валютного контроля.
В соответствии с ФЗ РФ от 8 августа 1999 г. «О внесении
изменений и дополнений в Закон РСФСР «О Государственной налоговой инспекции»
налоговые органы получили полномочия в области контроля за соблюдением
валютного законодательства в пределах их компетенции.
С 1994 г. стала проводиться паспортизация экспортных валютных
сделок. При этом по каждой экспортной сделке составляется паспорт, и органы
валютного контроля (уполномоченные коммерческие банки) и Государственный
таможенный комитет следят за своевременным поступлением валюты.
С 1 января 1996 г. вступила в действие Инструкция по
валютному импортному контролю, направленная на совершенствование учета и
контроля за импортными операциями. Расчеты так же, как и по экспорту,
осуществляются только через уполномоченные банки, оформившие с импортерами
паспорта сделок. Уполномоченный банк производит платежи по импортному
контракту, открытие импортных аккредитивов и выдачу банковских гарантий только
при наличии подписанного паспорта сделки. Оплата импортируемого товара по
контракту импортера может производиться только со счета импортера в его
уполномоченном банке или банком-корреспондентом, действующим по его поручению.
Это позволит уменьшить утечку валюты за рубеж.
Содержание
гарантийных операций коммерческих банков в зависимости от степени риска и уровня
доходности
Одним из важнейших направлений деятельности банков является
выдача банковских гарантий (гарантийные операции банков).
Гарантийные операции – операции по выдаче банком гарантий
(поручительства) уплаты долга клиента третьему лицу при наступлении
определенных условий. Гарантийные операции приносят банкам доход также в виде
комиссионных.
По юридической природе гарантия является одним из средств
обеспечения исполнения обязательств. При недостаточности средств у должника поручитель
несет ответственность по его обязательствам перед кредитором, если законодательством
или договором не предусмотрена солидарная ответственность поручителя и
должника. К поручителю, исполнившему обязательство, переходят все права кредитора
по этому обязательству. Таким образом, по общему правилу российского
законодательства ответственность гаранта носит субсидиарный характер по
отношению к ответственности должника.
Типы банковских гарантий.
1. Гарантия исполнения контракта - банк-гарант берет
обязательство перед бенефициаром (импортером, заказчиком) в случае неисполнения
или ненадлежащего исполнения контракта со стороны принципала (экспортера, подрядчика)
выплатить гарантийную сумму. Цель данной гарантии - компенсация ущерба, понесенного
бенефициаром в результате неисполнения контракта принципалом. Этот тип гарантий
является наиболее распространенным по строительным и торговым контрактам.
2. Тендерная гарантия (гарантия по участию в торгах - тендере)
- банк-гарант берет обязательство перед бенефициаром выплатить гарантийную сумму
в случае, если принципал, выиграв тендер, в дальнейшем откажется от заключения
контракта. Цель - компенсация расходов бенефициара на проведение нового
тендера. Данная гарантия применяется по строительным контрактам, контрактам на
проведение геологоразведочных и изыскательских работ.
3. Гарантия по возврату платежей - банк-гарант берет
обязательство перед бенефициаром выплатить гарантийную сумму, если принципал не
выполнит своих контрактных обязательств и бенефициар расторгнет контракт. В
этом случае банковская гарантия компенсирует авансированную бенефициаром и не
возвращенную принципалом сумму.
4. Гарантия надлежащего технического обслуживания -
банк-гарант берет обязательство перед бенефициаром выплатить гарантийную сумму,
если принципал не осуществит надлежащим образом техническое обслуживание
смонтированного им оборудования в обусловленный сторонами период времени. Данный
тип гарантий широко используется в контрактах на строительство крупных объектов,
введение которых в эксплуатацию возможно лишь по истечении длительного периода
строительных, монтажных и пусконаладочных работ. Он дает возможность
застраховать апробацию таких объектов в период гарантийного срока, позволяющую
обеспечить их нормальную эксплуатацию в дальнейшем.
5. "Резервный аккредитив" - банк-гарант берет
обязательство перед бенефициаром выплатить гарантийную сумму в случае
неисполнения принципалом своих контрактных обязательств при представлении
определенных документов, не являющихся товарораспорядительными.
Характер положений, записанных в гарантии, зависит от
усмотрения сторон, однако любая банковская гарантия должна включать следующее:
1. ссылку на основной контракт, в соответствии с которым она
выдается;
2. срок действия;
3. гарантийную сумму и валюту, в которой она выплачивается;
4. средство и место осуществления платежа;
5. применимое право;
6. порядок разрешения споров;
7. механизм платежа по гарантии.
Механизм выплаты гарантийной суммы составляет сердцевину
любой гарантии. Именно он позволяет объединить различные виды гарантий в две
большие группы:
1. условные гарантии;
2. гарантии по первому требованию.
Срок действия гарантии. По общему правилу гарантия вступает в
силу с момента ее выдачи, однако в ней может быть предусмотрен и более поздний срок.
Банковская гарантия должна быть выдана обязательно в
письменной форме и подписана уполномоченными должностными лицами банка-гаранта.
ПРАКТИЧЕСКАЯ ЧАСТЬ
Задача 5
Рассчитать потребность торговой организации в денежных
средствах в кассе на третий и четвертый квартал на основе данных приведенных в
таблице 3.
Основные показатели товарооборота торговой организации
Таблица 3
Наименование
|
Третий квартал
|
Четвертый квартал
|
Изменение
|
+(-)
|
%
|
Розничный товарооборот,
тыс. руб.
Количество дней в периоде
Однодневный
товарооборот, тыс. руб.
Норма запаса денежных
средств, дней
Потребность в денежных
средствах в кассе, тыс. руб.
|
3900
90
43,3
1
43,3
|
4600
90
51,1
1
51,1
|
+500
+7,8
+7,8
|
18
18
18
|
Решение:
Задача № 26
Аграрное формирование оформило в коммерческом банке
краткосрочный кредит на сумму 2 миллиона руб. на 3 года под 12% годовых. Однако
по истечении данного срока хозяйство не смогло погасить ссуду. По взаимному
соглашению заемщика и банка срок погашения был пролонгирован еще на 3 года, но
уже под 18% годовых. Рассчитать окончательную сумму для погашения ссуды.
Решение:
Рассчитаем сумму для погашения ссуды, которое аграрное
формирование не смогло выплатить по ставке 12% годовых. При расчете
используется сложное начисление, при котором проценты начисляются несколько раз
за период и не выплачиваются, а накапливаются на сумму основного долга.
Определим сумму по формуле:
S
= P
(1 + i t)n,
где S – наращенная сумма; P – первоначальная сумма; i – процентная ставка, выраженная в коэффициенте; t – период начисления процентов; n – число начислений сложных процентов
за весь период.
S
= 2000000(1+0,12*1)3=2809856 руб.
Коэффициент наращения = 1,405
Данную сумму аграрное формирование не выплатило по истечении
3-лет. Договор был продлен еще на три года по ставке 18% годовых. Соответственно
итоговая сумма для погашения ссуды составит:
S
= 2809856(1+ 0,18*1)3=4616683,32 руб.
Коэффициент наращения составит 1,643.
Литература
1. Российская Федерация. Законы. Гражданский кодекс
Российской Федерации от 14.12.2002 г. № 138-ФЗ; ред. от 29.12.2004 г. // www.duma.gov.ru
2. Российская Федерация. Законы. О валютном регулировании и
валютном контроле в РФ : федер. закон от 10.12.2003 г. № 186-ФЗ // Рос. газета.
– 2003. – 17 дек. – № 253.
3. Российская Федерация. Законы. О переводном и простом
векселе : федер. закон от 11.03.1997 г. № 48-ФЗ // Рос. газета. – 1997. – 18
марта. – № 53.
4. Деньги, кредит, банки: Учебник/ Под ред. О.И.Лаврушина.-
2-е изд., перераб. и доп.- М.: Финансы и статистика, 2003.-
5. Свиридов
О.Ю., Деньги, кредит, банки. Серия «Учебники, учебные пособия».-
Ростов-на-Дону: «Феникс», 2001.
6. Деньги. Кредит. Банки. Ценные бумаги. Практикум : учеб. пособие
для вузов / под ред. Е. Ф. Жукова. – М.: Юнити-Дана, 2001.
7. Салин В. Н. Техника финансово-экономических расчетов :
учеб. пособие / В. Н. Салин, О. Ю. Ситникова. – М.: Финансы и статистика, 2000.
8.
Банковское дело: учебник/О.И. Лаврушин, И.Д. Мамонова, Н.И. Валенцева [и др.];
под ред. Засл. Деят. Науки РФ,д-ра экон. наук, проф. О.И. Лаврушина.-5-е изд.,
стер. - М.: КНОРУС,2007.
Страницы: 1, 2
|