Знание — сила. Библиотека научных работ.~ Портал библиофилов и любителей литературы ~ |
|
|
| |||||||||||||||||||||||||||||||||
1 |
2 |
3 |
4 |
|||||||||||||||||||||||||||||||
|
на сумму потерь (120 000 руб. - 116 160 руб.) |
3 840 |
80-3 |
03 |
|||||||||||||||||||||||||||||||
|
Ситуация 3. Переход через 8 лет основных средств в собственность предприятия: |
||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
на первоначальную стоимость |
120 000 |
03 |
01 |
|||||||||||||||||||||||||||||||
|
на сумму износа |
116 160 |
02-2 |
02-1 |
|||||||||||||||||||||||||||||||
В конце года перед составлением годового отчета предприятие-арендатор в порядке инвентаризации своих расчетных взаимоотношений по обязательствам договора долгосрочной ренты посылает письмо-запрос арендодателю с просьбой подтвердить сумму числящуюся в пользу арендодателя в остатке по счету 97. Она должна соответствовать сумме задолженности по арендным обязательствам, которые арендодатель учитывает на счете 09. Письмо следует послать заказное (уведомлением о вручении). Если письменный ответ от арендодателя не поступит, то исходя из принципа о молчаливом согласии можно считать, что арендодатель согласен с суммой долга и считает ее признанной. Инициатива выверки расчетов может исходить и от арендодателя. Тогда арендатору необходимо ответить на письмо-запрос арендодателя: подтвердить сумму долг, если , арендатор признает ее, либо мотивировать причины ее непризнания. В последнем случае необходимо выверить расчеты и прийти к согласованному остатку задолженности.
3.2. Понятие лизинга.
Обычно фирмы располагают основным капиталом, который отражается в балансовых отчётах, но кроме этого они используют здания и оборудование, играющие важную роль и не являющиеся их собственностью.
При модернизации и развитии производства одним из важнейших вопросов является определение источников финансирования.
Можно попытаться самостоятельно оплатить приобретение и монтаж нового оборудования, при этом придется изъять из оборота некоторое количество средств, что могут позволить себе лишь немногие предприятия. К тому же, для того, чтобы выделить эти средства, необходимо заплатить налог на прибыль.
Другим источником финансирования может стать привлечение стороннего инвестора, но кредиторы предъявляют жесткие требования по обеспечению гарантий и высокий процент за привлекаемые средства.
Наиболее предпочтительным вариантом решения этой проблемы является финансовый лизинг. Он весьма распространен в современной международной коммерческой практике.
Под лизингом понимают имущественные отношения, при которых одна организация (пользователь - лизингополучатель) обращается к другой (лизинговой компании) с просьбой приобрести необходимое оборудование и передать его ей в пользование.
Лизинг - это вид предпринимательской деятельности, направленной на инвестирование временно свободных или привлеченных заемных средств, когда по договору финансовой аренды (лизинга) арендодатель (лизингодатель) обязуется приобрести в собственность обусловленное договором имущество у определенного продавца и предоставить это имущество арендатору (лизингополучателю) за плату во временное пользование для предпринимательских целей.
Объектом лизинга может быть любое движимое и недвижимое имущество, относящееся по действующей классификации к основным средствам, кроме земельных участков и других природных объектов, а также объектов, запрещенных к свободному обращению на рынке.
Имущество, переданное в лизинг, в течение всего срока действия договора лизинга, является собственностью лизингодателя, за исключением имущества, приобретаемого за счет бюджетных средств. Условия постановки лизингового имущества на баланс лизингодателя или лизингополучателя определяется по согласованию между сторонами договора лизинга (в редакции Постановлений Правительства РФ от 27.06.96 № 752).
В договоре лизинга может быть предусмотрено право выкупа лизингового имущества лизингополучателем по истечении или до истечения срока договора.
Лизингодатель вправе использовать лизинговое имущество в качестве залога, если иное не предусмотрено договором лизинга.
Лизингодатель, приобретая имущество для лизингополучателя, должен уведомить продавца о том, что это имущество предназначено для передачи его в аренду (лизинг) определенному лицу.
С момента поставки лизингового имущества лизингополучателю к нему переходит право предъявления претензий продавцу в отношении качества, комплектности, сроков поставки имущества и других случаев ненадлежащего выполнения договора купли-продажи, заключенного между продавцом и лизингополучателем.
Если иное не предусмотрено договором лизинга, лизингодатель не отвечает перед лизингополучателем за выполнение продавцом требований, вытекающих из договора купли-продажи, кроме случаев, когда ответственность за выбор продавца лежит на лизингодателе. В последнем случае лизингополучатель вправе по своему выбору предъявлять требования, вытекающие из договора купли-продажи, как непосредственно продавцу имущества, так и лизингодателю.
Лизингополучатель обязан застраховать лизинговое имущество в страховой компании, указанной лизингодателем. Риск случайной порчи или гибели лизингового имущества переходит к лизингополучателю в момент передачи ему лизингового имущества, если иное не предусмотрено договором лизинга.
Как будет показано в этой работе, лизинг аналогичен кредиту, потому лизинг обеспечивает финансовый леверидж. Практически лизинг есть разновидность долга. Лизинг имеет несколько видов: лизбэк (sale and lease back arrangements), лизинг услуг (service lease) и финансовый лизинг (financial leases).
Лизинг рассматривается в качестве альтернативы традиционному банковскому кредитованию фирмы. Сегодня лизинг широко распространён в мировой практике, опережая темпы роста капиталовложений в их традиционной форме.
По данным многих литературных источников, объемы лизинговых операций в развитых странах составляет 25-30 % от общей суммы прямых инвестиций. В России при всесторонней правительственной поддержке и непосредственного финансирования лизинга из бюджетов различных уровней, этот показатель составляет примерно 2 % в течении последних лет.
Использование лизинга предпочтительно по ряду причин. Он даёт возможность использовать в производстве наиболее передовую технику, не оплачивая её полной цены; повышать уровень квалификации работников, работающих на этой технике. В условиях перехода к рыночной экономике в нашей стране резко возрастает необходимость использования лизинга, об этом свидетельствует интенсивное развитие арендных коллективов.
Лизинг услуг или операционный лизинг обеспечивает как финансирование основных средств, так и их эксплуатацию, а лизбэк и финансовый лизинг обеспечивают только финансирование и являются альтернативами финансированию с помощью кредита.
Так как лизинг представляет собой финансирование “за пределами балансового отчёта” , фирмы могут иметь больший финансовый леверидж, если они используют лизинг, чем при взятии сумм в долг. Это является одной из причин предпочтения лизинга. Но всё же налоги являются главной причиной роста финансового лизинга. Лизинг позволяет передавать налоговые льготы от пользователя основных средств к поставщику капитала, и если эти стороны находятся в различных налоговых условиях, то они могут получить выгоду от лизингового соглашения. Сегодня, когда любая возможность более выгодно и прибыльно вести дела, иметь меньшие расходы очень важна в таких жёстких налоговых и экономических условиях, как в нашей стране, лизинг должен рассматриваться как один из наиболее перспективных и выгодных вариантов действий на рынке.
3.2.1. Лизбэк (Sale and Leaseback).
По договорённости о лизбэке фирма, владеющая землёй, зданием или оборудованием, продаёт в собственность финансовому учреждению и одновременно заключает соглашение об аренде этой собственности (leaseback) на определённых условиях на установленный период. Это необходимо для мобилизации денежных средств для фирмы. Финансовым учреждением могли бы быть страховая компания, коммерческий банк, специализированная лизинговая компания или даже индивидуальный инвестор. Заметим, что продавец или арендатор сразу же получает стоимость покупки, уплаченную покупателем арендодателем. Но в то же время продавец сохраняет право на использование собственности. Сходство с кредитом (заёмом) дополняет порядок выплаты арендной платы. При получении ссуды под недвижимость финансовое учреждение получило бы серию равных выплат, которых было бы достаточно, чтобы погасить ссуду и обеспечить кредитора (ссудодателя) установленной нормой прибыли на его инвестиции.
По договорённости о лизбэке выплаты по аренде устанавливается таким же образом. Величина выплат достаточна, чтобы вернуть цену покупки инвестору плюс обеспечение установленной прибыли по инвестированию.
3.2.2. Финансовая или капитальная аренда (Financial or capital leases).
Финансовая аренда не обеспечивает эксплуатационного обслуживания, не может быть аннулирована и полностью погашается (т.е. арендодатель получает арендную плату, равную полной цене арендуемого оборудования). Типовая договорённость включает в себя следующие этапы:
- фирма, которая будет использовать оборудование (арендатор), выбирает определённые пункты, которые ей требуются, и оговаривает цену и условия поставки с изготовителем;
- затем фирма-пользователь договаривается с банком или лизинговой компанией (арендодателем) о покупке оборудования у изготовителя или фирмы-дистрибутора. Когда оборудование куплено, фирма-пользователь одновременно подписывает соглашение об аренде оборудования у финансового учреждения.
Условия аренды требуют полного погашения инвестиции финансового учреждения плюс уплату прибыли, обычно колеблющейся от 8 до 15 % в год от непогашённой суммы. Арендатору обычно даётся выбор возобновить аренду при сниженной ренте или прекратить аренду. Но он не имеет права аннулировать основную аренду, не сделав полностью выплат финансовому учреждению.
Кроме того, арендатор обычно платит имущественный налог и страховку по арендуемой собственности. Так как арендодатель получает прибыль после этих выплат, этот вид аренды часто называют нетто-аренда.
Финансовая аренда аналогична лизбэку, но главное отличие заключается в том, что арендуемое оборудование является новым, и арендодатель покупает его у изготовителя или дистрибутора, а не у арендатора - пользователя. Поэтому лизбэк можно считать особым видом финансовой аренды.
3.2.3. Определение процента (ставки) финансирования лизинговой операции
Арендатор, вычислив процент (ставку) финансирования, который он должен будет уплатить арендодателю за финансирование лизинговой операции, может ее сопоставить, например, с процентом, уплачиваемым при получении кредита и таким образом определить, выгодно ли для него подписывать лизинговый контракт или лучше купить такие же машины или оборудование в кредит.
Процент (ставку) финансирования можно определить по следующей формуле:
Где П.Ф. - процент финансирования лизинговой операции;
Е.П. - ежегодные платежи по лизингу;
А – ежегодная амортизация машин или оборудования (сумма ежегодных амортизационных отчислений);
Цо – первоначальная стоимость машин;
Ц1 – остаточная стоимость машин или оборудования по истечении срока действия лизингового контракта.
3.2.4 Определение общей суммы, выплачиваемой по лизинговому контракту.
Где Цл – общая цена лизинговой операции;
Е.П. – ежегодные платежи по лизингу;
Нп – подоходный налог;
Ц1 – остаточная цена оборудования по истечении срока лизингового контракта;
Т – срок лизинга (в годах);
Л – льготы, получаемые арендатором, или скидки, предоставляемые арендодателем.
3.2.5. Определение средней нормы прибыли при лизинге.
Где Нп.л. – норма прибыли при лизинге (в %);
Д – ежегодный валовый доход;
Е.П.- ежегодные платежи по лизингу;
П – проценты арендодателю (платежи);
Цо – первоначальная стоимость оборудования;
Ц1 – остаточная стоимость оборудования.
3.3. Бухгалтерский учет лизинга.
3.3.1. Бухгалтерский учет у лизингодателя.
В бухгалтерском учете лизингодателя отражаются следующие операции:
- оприходование лизингового имущества;
- передача лизингового имущества в лизинг;
- учет реализации и финансового результата деятельности;
- возврат или выкуп имущества.
Затраты, связанные с приобретением лизингового имущества за счет собственных или заемных средств, отражаются по дебету счета 08 «Капитальные вложения», субсчет «Приобретение отдельных объектов основных средств».
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11
| Новости |
| Мои настройки |
|
|
© 2009 Все права защищены.
Учет и анализ основных средств на примере фирмы 
Наверх