3.2.7.
Небольшие
страны – финансово избыточные крупные нефтеэкспортеры – ОАЭ, Катар, Бруней,
Саудовская Аравия, Оман, Ливия.
Эти страны занимают в РС семь первых мест по экспорту нефти и нефтепродуктов на
душу населения (следующие за ними Иран и Венесуэла на порядок отстают по этому
показателю). И только они во всем массиве РС относятся к странам кредиторам с
самыми высокими душевыми доходами, положительным платежным балансом, самыми
крупными внутренними удельными капиталовложениями и внешними инвестициями.
К числу типичных особенностей этих стран относятся: передача всех
производительных отраслей и функций в руки иностранного капитала и иностранных
рабочих и специалистов; потребительский и даже элитарно-паразитический характер
экономики; большая зависимость этих стран от конъюнктуры мирового рынка
(сырьевые придатки), высокая технологическая зависимость, самая крупная доля
расходов на оборону в госбюджете и ВВП. Рынки этих стран давно поделены ТНК
развитых стран.
3.2.8.
Крупные
низкодоходные страны – Индонезия, Пакистан, Бангладеш, Нигерия, Вьетнам.
По размерам населения входит в первую дюжину государств мира – существенно
превышают или приближаются (Вьетнам) к 100-миллионной отметке. Наиболее
развитые районы этих стран уже полностью охвачены рынком, здесь сформировался
крупный национальный капитал, все более прочные позиции постепенно занимают
ТНК, нацеленные на сверхдешевую рабочую силу и на будущий потребительский
рынок.
3.2.9.
Молодые
освободившиеся государства – бывшие колонии. 42 наименее развитых стран. Объекты
первоочередной международной помощи.[34.C.298 – 309]
I.
По
месту размещения на земном шаре (на каком материке располагается штаб-квартира ТНК)
1.
Западно-Европейские:
Нидерланды
«Филипс», Великобритания «Бритиш Петролеум», Германия «Хехст», Швейцария
«Нестле», Италия «Эни», Франция «Эльф-Акитэн», Швеция «Вольво» и т.д.
2.
Азиатские:
Япония «Тойота»,
Израиль
3.
Северо-Американские
Канада «Сиграм»,
США «Боинг»
4.
Австралийские:
Австралия «Ньюс
Корпорейшн»
5.
Африканские
ЮАР
II.
По
занятой нише в сфере своей деятельности
A) Производственные ТНК
Ø
машиностроение
является отраслью специализации:
США «Дженерал Электрик», «Форд Мотор», Италия «Фиат», Япония «Хонда»;
Ø
производство
военной техники является отраслью специализации:
Германия «Рейнметал груп», Франция «Дассо авиасьон», США «Рейтеон»,
Великобритания «Бритиш аэроспейс», «Дженерал электрик», Россия «Вооружение»;
Ø
химическая
промышленность является отраслью специализации:
Германия «Хехст», Швейчария «Рош Холдинг», Франция «Рон Пуленк»;
Ø
пищевая
промышленность – отрасль специализации:
Канада «Сиграм», «Юнилевер» Нидерланды/Великобритания, Швейцария «Нестле»;
Ø
топливно-энергетический
комплекс является отраслью специализации:
США «Эксон», Франция «Эльф-Акитэн», Нидерланды/Великобритания «Роял-Датч-Шелл»,
Италия «Эни»;
Ø
табачная
промышленность – отрасль специализации:
США «Филип Морис»;
Ø
легкая
промышленность является отраслью специализации:
Канада «МТВ Грауп», «Джей ти Интернешенал».
B) Непроизводственные ТНК
Ø
телекоммуникационные:
Канада «Белл Кэнэда Энтерпрайзиз», Великобритания «Кэбл энд Вайерлес»;
Ø
средства
массовой информации:
Австралия «Ньюс Корпорейшн»; «Интернет»
Ø
туристические
(рекреационные)
Ø
торговые
ТНК:
Япония «Иточу»; Япония «Ниссе Иваи»;
Ø
финансовые
ТНК:
США «Ситибанк»
III.
По
охвату территории
A) Многонациональные (расширенные):
США «Дженерал Моторс», Германия «Сименс», Нидерланды «Филипс», США «Кока-Кола»
и другие; филиалы в десятка стран и более;
B) Узконационализированные
(ограниченные):
Россия «Лукойл», «Микрохирургия глаза».
IV.
По
количеству «стран-хозяев»
1)
разделенные:
Нидерланды/Великобритания «Роял-Датч-Шелл»,
Нидерланды/Великобритания «Юнилевер»,
Украина/Великобритания «Интэл ДНЗ»
2) собственные:
Япония «Сони», Франция «Рон-Пуленк», США «Ай-Би-Эм» и другие.
V.
По
количеству отраслей специализации
1)
односпециализированные:
США «Дженерал Моторс» - автомобильная промышленность;
США «Ай-Би-Эм» - производство компьютеров;
Германия «Сименс» – электроника;
Швейцария «Рош Холдинг» – фармацевтика.
2) ТНК смежной специализации
(комплексные):
Швейцария «Нестле» – пищевая промышленность и производство напитков;
США «Мобил» - нефть (добыча, переработка, продажа);
Франция «Рон Пуленк» - химическая промышленность и фармацевтика
3) универсальные ТНК
США «Филип Морис» – пищевая и табачная промышленность;
Швейцария «Новартис» – торговля и машиностроение;
Германия «Фиат», Япония «Мицуи» – разные отрасли
VI.
По
процентному соотношению занятых за рубежом
1)
от 10 до
25% от общего количества занятых сосредоточено за рубежом (червертичные ТНК):
США «Шеврон» (22%), «Дженерал Моторс» (11%),
2) от 26 до 50% (пограничные
ТНК): США «Дженерал Электрик» (40%), США «Форд Мотор» (48%), Швейцария «Нестле»
(50%, Италия «Фиат» (39%),
3) от 51 до 75% (кординальные
ТНК)
Нидерланды/Великобритания «Роял-Датч-Шелл» (61%), Германия «Хёхст» (68%,
Германия «Симменс» (52%), Великобритания «Кэбл энд Вайрлес» (73%)
4) от 76 до 95% (заграничные ТНК
или управленческие)
Нидерланды/Великобритания «Юнилевер» (88%), Великобритания «Диагео» (82%),
Швейцария «Новартис» (82%), Швейцария «Асеа Браун Бовери» (94%)
VII.
По
месту продажи выпускаемой продукции
1)
Внешнеориентированные:
США «Ксерокс» – 50% продается за рубежом,
США «Доу Кемикэл» – 52% продается за рубежом,
Швейцария «Новартис» – 98% продается за рубежом,
Великобритания «Диагео» – 79% продается за рубежом,
Канада «Сиграм» – 97% продается за рубежом,
Австралия «Ньюс Корпорейшин» - 88% продается за рубежом
ориентированные на внутренние
потребности:
Япония «Иточу» – 59% продажи в стране базирования,
Япония «Мицуи» – 61% продажи в стране базирования,
Япония «Мицубиси» – 66,5% продажи в стране базирования,
США «Дженерал Моторс» – 80% продажи в стране базирования,
США «Форд Мотор» – 69% продажи в стране базирования,
США «Дженерал Электрик» – 73% продажи в стране базирования.
2. Виды рисков
Транснациональных Корпораций
Современное развитие товарного
производства и сферы различных услуг характеризуется созданием как
многоотраслевых, так и специализированных на конкретном виде деятельности
транснациональных корпораций, сетевых компаний с высоким уровнем концентрации
материальных, финансовых, трудовых, коммуникационных и интеллектуальных
ресурсов. Крупные зарубежные компании тратят значительные средства на анализ и
компьютерное моделирование потенциальных угроз и сопутствующих им рисков, в
результате чего возникло понятие «корпоративные риски», которые подразделяются
на «страховые» и «нестраховые».
Управление рисками компании
охватывает все виды современных рисков, сопутствующих ее деятельности, включая:
- неблагоприятные колебания
товарных цен;
- выход из строя электронных
систем управления и обработки данных;
- перебои и проблемы в отношениях
с поставщиками материалов и комплектующих и потребителями готовой
продукции;
- нарушение условий
функционирования вследствие политических изменений в обществе
(политические риски);
- препятствия в проведении
стратегического планирования и развитии производства вследствие
вынужденных технологических изменений (ограничение энергоснабжения,
изменение состава сырья, истощение разрабатываемых месторождений и т.п.);
- изменения в регулирующей
политике государства, подрывающие условия ведения бизнеса;
- надежность финансовых партнеров
- снижение уровня корпоративного
управления, влияющего на устойчивость бизнеса и вызванного слияниями,
поглощениями и другими изменениями организационной структуры корпорации
(например, слияние ЮКОС + Сибнефть привело к дисбалансу в оценке и
распределении акционерного капитала и, как следствие, к столкновению
интересов корпоративных групп и кризису управления с известными
последствиями).
Этим списком, естественно, не
исчерпывается весь перечень возможных рисков. Например, компания «Майкрософт»
насчитала 144 риска, которые угрожают предсказуемости ее доходов. При этом
подавляющая часть этих рисков в настоящее время не может быть принята на
страхование в силу сложившихся у страховщиков традиционных ограничений и
исключений.
Тем не менее, проблема хеджирования
рисков крупных бизнес-систем в условиях ужесточения конкуренции на товарных
рынках и изменения политического устройства мира в целом актуальна как никогда.
Если перечень принимаемых на
страхование рисков будет расширяться, то риски конкретной крупной компании
могут быть собраны в один пакет и выставлены на страховой рынок. Такие «киты»
страхового и перестраховочного бизнеса, как AIG, Swiss Re, SCOR, Zurich
Insurance Grоup и другие способны возложить на себя весь пакет этих рисков.
Кроме того, каждый риск может разбиваться на отдельные «слои» таким образом,
чтобы менее крупные страховщики и перестраховщики взяли на себя один или более
слоев, в результате чего страхователь получит в конечном итоге максимальное покрытие
совокупного корпоративного риска, сэкономив при этом в масштабе компании
расходы на страхование. В единый многоцелевой полис могут включаться и
традиционные финансовые риски.
Подобная практика имеет возможности
прижиться и в России — сначала в рамках обслуживания крупных холдингов, а затем
применительно к отдельным предприятиям большинства отраслей экономики. Развитие
и совершенствование механизмов перестрахования, вовлечение все большего числа
отечественных компаний в распределение и перераспределение на ретроцессионной
основе «слоеного пирога» корпоративных рисков должно способствовать выходу
национального страхового рынка на качественно новый уровень.
Вывод: В современных условиях,
характеризующихся качественным изменением структуры рискогенной системы,
доминированием в ней ранее «нестраховых» групп рисков, создающих реальную
угрозу для устойчивого развития экономики и общества, институты страхования и
перестрахования призваны адекватно реагировать на смещение вектора потребности
в сторону «нетрадиционных» страховых услуг и, в первую очередь, переосмыслить
существующие подходы к классификации и составу принимаемых на страхование
рисков, отработать новые формы и методы страховой защиты, обеспечивающие
максимально возможное сглаживание пиков убыточности и отвечающие интересам
широкого круга страхователей.
Риски различного рода сопровождают нас на
протяжении всей жизни. И в обычной жизненной ситуации я стараемся ими
управлять, хотя чаще всего и не осознаем этого, — смотрим по сторонам, переходя
дорогу, заранее выезжаем в аэропорт, предвидя «пробки» на дорогах и предполагая
объездные маршруты, создаем «заначки» на случай непредвиденных расходов. Все
эти и множество других действий — стремление свести к минимуму наши потери в
случае наступления неблагоприятных событий. Если я станем игнорировать это
обстоятельство, наше существование превратится в череду нескончаеях потерь (в
том числе финансовых) и серьезных неприятностей. В обыденной жизни среда
обитания заставляла наших предков, а теперь и нас заставляет, управлять
различного рода рисками. Иначе не выживешь. Совсем другое дело —
предпринимательская деятельность и особенно деятельность в сфере
транснациональной индустрии. Здесь и риски иные, и масштабы неблагоприятных
последствий в виде пряях финансовых потерь могут затрагивать целые слои
общества, влияя на темпы и характер развития как отдельных участников
транснациональных корпораций, так и общества в целом. В этой работе нет
бесспорных утверждений. Принимая во внимание относительную новизну и остроту
проблея для нашей индустрии транснациональных корпораций, предлагаем обсудить
лишь некоторые принципиальные моменты, связанные с категорией риска и методами
управления различного рода рисками, присущими международным ТНК, а также
попробовать определить адекватность существующего положения дел состоянию
российского транснациональных корпораций. Итак, договоримся понимать под
термином «финансовый риск» вероятность наступления пряях финансовых потерь для
хозяйствующего субъекта в результате того или иного события. Развитие рыночных
отношений в экономике России поставило подавляющее большинство менеджеров перед
проблемой, которая до середины 80-х годов прошлого века была знакома в прямом
сясле слова единицам управленцев. Рыночной экономике имманентно присущи
различные категории рисков. В самом общем сясле риск есть следствие
неопределенности наступления события, влекущего за собой пряяе финансовые
потери для хозяйствующего субъекта. Таким образом, источником, генератором
рисков является неопределенность. Централизованная плановая экономика,
господствовавшая в СССР на протяжении более чем 70-летнего периода, понятие
«неопределенность» применительно к хозяйственной жизни общества пыталась
истребить на фундаментальном уровне. В итоге она выработала более чем специфический
подход к управлению рисками: предпринимательский риск и сопутствующие ему
всевозможные финансовые риски — основные для рыночной экономики, присущие
деятельности и небольшого торгового павильона, и транснациональной корпорации,
— существовавшей экономической доктриной в основном игнорировались и
рассматривались только на самом верху управленческой пирамиды (Госплан СССР,
Совет Министров СССР). Руководители отраслевых министерств, кредитных
учреждений фактичеки были выключены из процесса управления рисками.
Соответственно и экономическая наука того периода (в том числе публикации в
научно-популярных и академических изданиях) не рассматривала круг вопросов,
связанных с необходимостью управления рисками.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9
|