Таблица
2.2 - Анализ состояния запасов
Материальные оборотные средства
|
На начало периода
|
На конец периода
|
Изменения
|
Тыс.
руб.
|
В % к
итогу
|
Тыс.
руб.
|
В % к
итогу
|
Тыс.
руб.
|
В % к
началу периода
|
Запасы:
|
304895
|
100
|
522801
|
100
|
217906
|
71,4
|
в том
числе:
сырье,
материалы и другие аналогичные ценности
|
242496
|
80
|
451755
|
86,4
|
209259
|
86,2
|
затраты
в незавершенном производстве
|
78
|
0,025
|
14996
|
2,8
|
14918
|
19125
|
готовая
продукция и товары для перепродажи
|
10714
|
3,4
|
12297
|
2,4
|
1583
|
14,7
|
Товары
отгруженные
|
51556
|
16,9
|
43702
|
8,4
|
-7854
|
15,2
|
расходы
будущих периодов
|
51
|
0,016
|
51
|
0,009
|
0
|
|
Состояние расчетной
дисциплины характеризуется динамикой и структурой дебиторской задолженности.
Дебиторы - хозяйственные партнеры, которые, используя механизм беспроцентной
товарной ссуды, получают продукцию без предоплаты.
При наличии конкуренции
и сложностей сбыта товаров предприятия продают свою продукцию, используя формы
последующей оплаты. Дебиторская задолженность - это суммы, причитающиеся от
покупателей и заказчиков. Тенденция увеличения дебиторской задолженности ставит
предприятие в зависимость от финансового состояния партнеров.
Если предприятие
расширяет свою деятельность, то растут число покупателей и, как правило,
дебиторская задолженность. С другой стороны, предприятие может сократить
отгрузку продукции, тогда счета дебиторов уменьшатся.
Для анализа дебиторской
задолженности, кроме баланса, используются материалы первичного и
аналитического бухгалтерского учета.
В процессе анализа
изучаются динамика, состав, причины и сроки образования дебиторской
задолженности; устанавливается сумма нормальной и просроченной задолженности.
Данные для анализа
состава и движения дебиторской задолженности можно систематизировать в таблице.
Таблица 2.3 - Состав и структура дебиторской
задолженности
Виды
дебиторской задолженности
|
На
начало периода
|
На
конец периода
|
Изменения
|
Тыс.
руб.
|
В % к
итогу
|
Тыс.
руб.
|
В % к
итогу
|
Тыс.
руб.
|
В % к
началу периода
|
Расчеты
с дебиторами, всего
|
785625
|
100
|
968607
|
100
|
182982
|
23,3
|
В том
числе:
|
|
|
|
|
|
|
Покупатели
и заказчики
|
480693
|
61,1
|
601905
|
62,1
|
121212
|
25,2
|
Авансы
выданные
|
184355
|
23,4
|
128513
|
13,3
|
-55842
|
-30,3
|
Прочие
дебиторы
|
120627
|
15,4
|
238189
|
24,6
|
117562
|
97,4
|
Анализ движения дебиторской
задолженности позволил установить, что ее увеличение произошло по всем видам
расчетов, кроме авансов. Сумма неоплаченных счетов покупателями и заказчиками
увеличилась на 121212 руб., или на 25,2 %, и составила на конец года 601905
руб. Данный вид задолженности занимает наибольшую долю в общем объеме
дебиторов. Удельный вес средств в расчетах с покупателями и заказчиками возрос
с 61,1 % до 62,1 %, то есть на 1 процентный пункт. Одновременно произошло
снижение суммы выданных авансов на 55842 руб., или на 30,3 %, а прочих
дебиторов увеличение на 117562 руб., или на 9,4,7 %.
Обобщенным
показателем качества задолженности является оборачиваемость. Коэффициент
оборачиваемости рассчитывается как отношение объема отгрузки по отпускным ценам
(выручка от продажи без налога на добавленную стоимость) к средней величине
дебиторской задолженности (ДЗ) по формуле:
Коб(ДЗ) = Вр / ДЗ, (2.1)
где:
Коб(ДЗ)
- коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности, раз;
Вр
- выручка от продажи (нетто), полученная на условиях последующей оплаты, руб.
Оборачиваемость
дебиторской задолженности может быть рассчитана в днях. Этот показатель
отражает среднее количество дней, необходимое для ее возврата. Период оборота
дебиторской задолженности (Тоб(ДЗ)) определяется по формуле:
Тоб(ДЗ) = ДЗ · Д / Вр, (2.2)
где:
Д -
длительность анализируемого периода.
Продолжительность
срока, необходимого для получения предприятием долгов за реализованную
продукцию, называют сроком товарного кредита. Сравнение фактической
оборачиваемости с рассчитанной по условиям договоров дает возможность оценить
степень своевременности платежей покупателями.
Сокращение
сроков погашения платежей приводит к ускорению оборачиваемости капитала.
Сумма
высвобожденных (-) или привлеченных (+) средств в результате изменения
оборачиваемости дебиторской задолженности определяется формулой:
ΔОС (ДЗ) = (Тоб(ДЗ)1
- Тоб(ДЗ)0) ·Вр1/ Д, (2.3)
где:
Тоб(ДЗ)1,
Тоб(ДЗ)0 - скорость оборота дебиторской задолженности
соответственно отчетного и предыдущего периода;
Вр1
- выручка от продажи (нетто) отчетного периода. Доля дебиторской задолженности
(dДЗ) в общем объеме текущих оборотных активов (ТА), %:
dДЗ = ДЗ / ТА · 100 (2.4)
Анализ
оборачиваемости дебиторской задолженности проводят по данным следующей таблицы.
Таблица 2.4 - Анализ оборачиваемости дебиторской
задолженности
№ п/п
|
Показатели
|
Предыдущий период
|
Отчетный период
|
Изменение
(+,-)
|
1.
|
Выручка
(нетто) от продажи продукции, руб.
|
6846740
|
8938445
|
+2091705
|
2.
|
Средняя
дебиторская задолженность, руб.
|
785625
|
868607
|
+182982
|
3.
|
Среднегодовая
стоимость оборотных активов, тыс. руб.
|
1666306
|
2389253
|
+722947
|
4.
|
Число
дней
|
360
|
360
|
0
|
5.
|
Период
погашения дебиторской задолженности, дней
|
785625*360/
6846740=41,3
|
968607*360/
8938445=39
|
-2,3
|
6.
|
Коэффициент
оборачиваемости дебиторской задолженности, раз
|
360/41,3=8,7
|
360/39=9,2
|
0,5
|
7.
|
Доля
дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов, %
|
785625/1666306
*100=47
|
968607/2389253
*100=40,5
|
-6,5
|
Как видно
из таблицы состояние расчетов с покупателями и заказчиками по сравнению с
прошлым годом улучшилось. Средний срок погашения дебиторской задолженности
уменьшился с 41,3 на 39 дня, что привело к притоку денежных средств. Доля
дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов снизилась на 6,5 % и
составила к величине текущих активов 40,5 %. В результате ускорения
оборачиваемости дебиторской задолженности произошло высвобождение хозяйственных
средств из оборота на сумму 57107 руб. (39-41,3) · 8938445 / 360 - за один
оборот и за год – 525384,4 руб. (57107 · 9,2). Для ускорения оборачиваемости
дебиторской задолженности следует рассмотреть способ предоставления скидок с
договорной цены при досрочной оплате.
2.2 Анализ использования
денежных средств
Для предприятия,
работающего в рыночных условиях, главное - непрерывное движение денежных
средств, которое может обеспечить функционирование основной деятельности,
оплату обязательств и осуществление социальной защиты работников.
Деньги должны быстро
пускаться в оборот с целью получения прибыли путем расширения своего
производства или вложения в акции и ценные бумаги других предприятий. В этой
связи возникает необходимость оценить движение потоков денежных средств,
изучить их динамику, определить сумму превышения поступлений над платежами, что
позволяет сделать вывод о возможностях внутреннего финансирования. Существуют
различные способы такого анализа.
На основе информации
бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках период оборота денежных
средств определяется формулой:
Тоб(ДС) = ДС · Д / Вр, (2.5)
где:
ДС -
денежные средства, полученные как половина суммы денежных остатков на начало и
конец отчетного периода, руб;
Д -
длительность периода, дней;
Вр
- выручка (нетто) от продажи продукции, работ, услуг (без НДС, акцизов и
аналогичных платежей), руб.
Расчет
периода оборота денежных средств на предприятии за год показан в таблице. В
рассмотренном примере средние остатки денежных средств определены по данным
годового бухгалтерского баланса.
Таблица 2.5 - Анализ оборачиваемости денежных средств
№ п/п
|
Наименование показателя
|
Предыдущий период
|
Отчетный период
|
Изменение (+, -)
|
1
|
Выручка
(нетто) от продажи продукции, тыс. руб.
|
6846740
|
8938445
|
+2091705
|
2
|
Средние
остатки денежных средств, тыс. руб.
|
139959
|
129114
|
-10845
|
3
|
Число
дней
|
360
|
360
|
|
4
|
Период
оборота денежных средств, дней
|
139959*360/
6846740=7
|
129114*360/
8938445=5
|
-2
|
5
|
Коэффициент
оборачиваемости денежных средств, раз
|
360/7=51,4
|
360/5=72
|
20,6
|
Как
следует из данных таблицы, период оборота денежных средств составил в течение
отчетного года в среднем 6 дней. Иначе говоря, с момента поступления денег на
счета предприятия до момента их выбытия проходило не более семи дней. Это может
указывать на недостаточность средств у предприятия, что весьма опасно при
значительном объеме кредиторской задолженности. Любая серьезная задержка
платежа может вывести предприятие из состояния финансового равновесия.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10
|