Финансовый анализ деятельности предприятия на примере ООО "Техмашсервис"
ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ НА ПРИМЕРЕ ООО "ТЕХМАШСЕРВИС"
ВВЕДЕНИЕ
3
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И
МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ
ОСНОВЫ ФИНАНСОВОГО АНАЛИЗА
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ПРЕДПРИЯТИЯ
5
1.1. Экономическая сущность, цель и
значение финансового анализа
в современных условиях
5
1.2. Виды финансового анализа
10
1.3. Классификация методов и приемов
финансового анализа 13
1.4. Система показателей,
характеризующих финансовое состояние
предприятия 19
ГЛАВА 2. ФИНАНСОВЫЙ АНАЛИЗ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
ООО «ТЕХМАШСЕРВИС»
26
2.1. Технико-экономическая
характеристика предприятия
ООО «Техмашсервис»
26
2.2. Оценка и анализ экономического
потенциала организации 32
2.3 . Оценка имущественного
положения ООО «Техмашсервис» 43
2.4. Оценка финансового положения ООО
«Техмашсервис» 46
2.5 . Оценка деловой активности
деятельности ООО «Техмашсервис» 55
ГЛАВА 3. ПУТИ ОПТИМИЗАЦИИ ФИНАНСОВОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «ТЕХМАШСЕРВИС»
63
3.1. Использование информационных
технологий при анализе
финансового состояния предприятия
63
3.2 . Оптимизация показателей
оборачиваемости
оборотных средств ООО «Техмашсервис»
70
3.3. Методика планирования
дебиторской и кредиторской задолженности 73
ЗАКЛЮЧЕНИЕ 77
ЛИТЕРАТУРА
80
Приложения 83
В В Е Д Е Н И Е
Рыночная экономика в
Российской Федерации набирает всё большую силу. В современных экономических
условиях деятельность каждого хозяйственного субъекта является предметом
внимания обширного круга участников рыночных отношений, заинтересованных в
результатах его функционирования.
Чтобы
обеспечивать выживаемость предприятия в современных условиях, управленческому
персоналу необходимо, прежде всего, уметь реально оценивать финансовое
состояние, как своего предприятия, так и существующих потенциальных
конкурентов.
Финансовое
состояние – важнейшая характеристика экономической деятельности предприятия
Она определяет конкурентоспособность, потенциал в деловом сотрудничестве,
оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого
предприятия и его партнёров в финансовом и производственном отношении.
В настоящих
условиях финансовый менеджер становится одним из ключевых фигур на предприятии.
Он ответственен за постановку проблем финансового характера, анализ
целесообразности использования того или иного способа решения принятого
руководством предприятия, и предложения наиболее приемлемого варианта
действия.
Цель данной
дипломной работы заключается в изучении методов финансового анализа, как
инструментов принятия управленческого решения и выработки, на этой основе,
практических рекомендаций и выводов.
Основными
задачами, поставленными для достижения цели дипломной работы можно считать:
ü
Изучение
теоретических и методологических основ осуществления финансового анализа
деятельности предприятий. В рамках решения этой задачи необходимо рассмотреть
понятийный аппарат финансового анализа; инструментарий осуществления
финансового анализа, подразумевающий под собой совокупность методов, приемов и
способов осуществления анализа финансового состояния предприятия, а также
совокупность основных экономических показателей, позволяющих описать текущее и
перспективное финансовое состояние предприятия.
ü
Проведение
финансового анализа деятельности предприятия на основании бухгалтерской
отчетности.
ü
Разработка
рекомендаций по оптимизации финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
В соответствии с
поставленными задачами дипломная работа разделена на 3 главы, каждая из которых
посвящена решению одной из поставленных выше задач.
Объектом
дипломного исследования является частное коммерческое предприятие,
осуществляющее услуги по ремонту автомашин, промышленной и сельскохозяйственной
техники на территории г. Камышина и камышинского района.
Предметом
исследования является сама методика анализа финансовой деятельности и практика
применения её в управленческой деятельности.
Анализируемый период охватывает три
года работы предприятия: с 2001 г. по 2003 г.
В процессе
подготовки дипломной работы использовались материалы бухгалтерской отчётности и
различные методические источники (бухгалтерский баланс с приложениями,
статическая отчётность утверждённые Минфином и Госкомстатом Российской
Федерации, система показателей оценки финансово-хозяйственной деятельности по
В. В. Ковалёву, Н.А. Никифоровой, П.И. Вахрину, Е.С. Стояновой, О.В. Ефимовой и
А.Д. Шеремету).
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ И
МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ФИНАНСОВОГО АНАЛИЗА ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1.
Экономическая
сущность, цель и значение финансового анализа в современных условиях
Финансовый
анализ в своем традиционном понимании представляет собой метод исследования
путем расчленения сложных явлений на составные части. В широком научном
понимании финансовый анализ – это метод научного исследования (познания) и
оценки явлений и процессов, в основе которого лежит изучение составных частей,
элементов изучаемой системы. [10, с.10] Экономическая сущность финансового
анализа лучше всего отражается в следующем определении: «Финансовый анализ
представляет собой оценку финансово - хозяйственной деятельности фирмы в
прошлом, настоящем и предполагаемом будущем». [9, с.3]
В экономике,
составным элементом которой являются финансы, анализ применяется с целью выявления
сущности, закономерностей, тенденций и оценки экономических и социальных
процессов, изучения финансово-хозяйственной деятельности на всех уровнях и в
разных сферах воспроизводства.
В данной работе
мы остановимся на определении финансового анализа деятельности конкретно
взятого предприятия.
С этой точки
зрения цель финансового анализа - определить состояние финансового здоровья предприятия,
выявить слабые места, потенциальные источники возникновения проблем при
дальнейшей ее работе и обнаружить сильные стороны, на которые предприятие может
сделать ставку.
Цели финансового
анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора
аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию
целей анализа с учетом организационных и информационных возможностей проведения
анализа.
Если
рассматривать финансовый анализ как процесс оценки финансового состояния
предприятия на основе изучения его бухгалтерской отчетности, то в качестве его
основных целей мы можем выделить следующие:
1) Отслеживание текущего
состояния предприятия;
2) Анализ способности
предприятия финансировать инвестиционные проекты;
3) Анализ способности возврата
кредитов;
4) Предупреждение банкротства;
5) Формирование прогнозов
финансовой деятельности предприятия;
6) Оценка стоимости предприятия
при его продаже или слиянии;
7) Отслеживание динамики
финансового состояния.
При оценке
финансового положения предприятия к помощи финансового анализа прибегают
различные экономические субъекты, заинтересованные в получении наиболее полной
информации о его деятельности. К ним относятся:
1) Внутренние – менеджмент,
акционеры, учредители, ликвидационная или ревизионная комиссия.
2) Внешние – госорганы, кредиторы,
инвесторы, аудиторы.
Целью финансового
анализа, инициатива которого не принадлежит предприятию, могут быть определение
и оценка кредитоспособности и инвестиционных возможностей предприятия. Так,
представителя банка может заинтересовать вопрос о ликвидности или
платежеспособности предприятия. Потенциальный инвестор хочет знать, насколько
рентабельно предприятие и какова степень риска потери вклада при его
инвестировании. Существует методика, позволяющая при помощи финансово-отчетной
документации и анализа различных финансовых показателей спрогнозировать
возможность банкротства предприятия или же убедиться в его стабильности.
Финансовый анализ
является частью общего экономического анализа организации, а также частью
общего, полного анализа хозяйственной деятельности, который состоит из двух
тесно взаимосвязанных разделов: внешнего финансового анализа и
внутрихозяйственного управленческого анализа. Приблизительная схема финансового
анализа выглядит следующим образом (см. Рисунок 1.1.)
Рисунок 1.1. Приблизительная схема финансового
анализа. [10, с.13]
Разделение
анализа на финансовый и управленческий обусловлено сложившимся на практике
разделением системы бухгалтерского учета в масштабе предприятия на финансовый
учет и управленческий учет. Такое разделение несколько условно, потому что
внутренний анализ может рассматриваться как продолжение внешнего анализа, и
наоборот. В интересах дела оба вида анализа дополняют друг друга информацией.
Внутренний
финансовый анализ - анализ, который необходим для удовлетворения собственных
потребностей предприятия, - направлен на определение ликвидности фирмы или на
строгую оценку ее результатов в последнем отчетном периоде, в том случае,
например, когда руководство фирмы и ее финансовый аналитик хотят знать, может
ли предприятие позволить себе выделение средств на планируемую производственную
экспансию (расширение производства) и как отразятся на нем дополнительные
расходы.
Внешний
финансовый анализ проводится аналитиками, являющимися посторонними лицами для
предприятия и потому не имеющими доступа к внутренней информационной базе
предприятия.
Основных различий между ними два:
1. Широта и доступность
привлекаемого информационного обеспечения;
2. Степень формализуемости
аналитических процедур и алгоритмов.
В рамках
внутреннего анализа возможно привлечение практически любой необходимой
информации, в том числе не являющейся общедоступной, в частности для внешних
аналитиков.
Методики внешнего
анализа основаны на предположении об определенной информационной ограниченности
анализа.
Независимо от
того, чем вызвана необходимость анализа, его приемы в сущности всегда одни и те
же. Его главный инструмент - выведение и интерпретация различных финансовых
коэффициентов. Правильное применение данных приемов позволяет ответить на
многие вопросы относительно финансового здоровья предприятия.
Приступая к
анализу, следует иметь в виду три основных момента:
- Необходимо составить достаточно
четкую программу анализа, включая проработку макетов аналитических таблиц,
алгоритмов расчета основных показателей и требуемых для их расчета и
сравнительной оценки информационного и нормативного обеспечения.
- Схема анализа должна быть
построена по принципу "от общего к частному".
- Любые отклонения от нормативных
или плановых значений показателей, даже если они имеют позитивный
характер, должны тщательно анализироваться.
В процессе
комплексного финансового анализа определяется потенциал коммерческой
организации. Выделяют две стороны экономического потенциала: имущественное
положение коммерческой организации и ее финансовое положение.
Имущественное положение
характеризуется величиной, составом и состоянием долгосрочных активов, которыми
владеет и распоряжается коммерческая организация для достижения своей цели.
Финансовое
положение может быть охарактеризовано как на краткосрочную, так и на
долгосрочную перспективу. В первом случае говорят о ликвидности и
платежеспособности коммерческой организации, во втором случае - о ее финансовой
устойчивости.
Обе стороны
экономического потенциала коммерческой организации взаимосвязаны.
Аналитические
расчеты выполняются либо в рамках экспресс-анализа, либо углубленного анализа.
Цель
экспресс-анализа - наглядная и несложная по времени и трудоемкости реализации
алгоритмов, оценка финансового благополучия и динамики развития коммерческой
организации.
Углубленный
анализ конкретизирует, расширяет или дополняет отдельные процедуры
экспресс-анализа.
Подавляющая часть
коэффициентов рассчитывается по данным баланса и отчета о прибылях и убытках;
причем расчет может выполняться либо непосредственно по данным отчетности, либо
при помощи уплотненного баланса.
Итак, финансовый
анализ дает возможность оценить:
ü
имущественное
состояние предприятия;
ü
степень
предпринимательского риска;
ü
достаточность
капитала для текущей деятельности и долгосрочных инвестиций;
ü
потребность
в дополнительных источниках финансирования;
ü
способность
к наращиванию капитала;
ü
рациональность
привлечения заемных средств;
ü
обоснованность
политики распределения и использования прибыли. [35, с.6]
Финансовый анализ
деятельности предприятия включает:
- анализ финансового состояния;
- анализ финансовой устойчивости;
- анализ финансовых коэффициентов:
- анализ ликвидности баланса;
- анализ финансовых результатов,
коэффициентов рентабельности и деловой
активности. [33, с.7]
Жизнь предприятия
составляют постоянно меняющиеся ситуации и сложные проблемы. Для организации
надежного финансового управления необходимо разбираться в реальном движении дел
на предприятии, знать, чем оно занимается, владеть информацией о его рынках,
клиентах, поставщиках, конкурентах, качестве продуктов его деятельности,
дальнейших целях и т.д. Одним из средств координации работы предприятия и
контроля за его фондами является финансовый анализ. Он позволяет ответить на
многие вопросы относительно движения средств в фирме, качества управления ими и
положения на рынке, которое приобретает фирма в результате своей деятельности.
Таким образом,
финансовый анализ для управленческого персонала предприятий,
финансово-бухгалтерских работников и специалистов-аналитиков – это важнейший
инструмент определения финансового состояния предприятия, выявления резервов
роста рентабельности, улучшения всей финансово-хозяйственной деятельности и
повышения ее эффективности. Он служит исходной отправной точкой
прогнозирования, планирования и управления экономическими объектами.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12
|