4. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами:

Косс = (III раздел баланса + стр.640,650 - I раздел баланса) : II раздел баланса > 0,1

Коэффициент обеспеченности Сос = (-17 544 - 600) : 53 455 = -0,34 на начало года;

Коэффициент обеспеченности Сос = (-17 112 - 600) : 217 682 = -0,08 на конец года.

Из расчетов видно, что коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами возрос на 0,26 пункта, это говорит о том, что предприятие имело вложения в отчетном периоде.

5. Коэффициент маневренности собственного капитала:

Км.ск = (III раздел баланса + стр.640, 650 - I раздел баланса) : (III раздел баланса + стр.640,650)

К маневренности = (-17 544 - 600) : -17 544 составляет 1,03 в начале года и (-17 102 - 600) : -17 102 = 1,04 в конце, что в целом подтверждает ранее сделанные выводы относительно структуры источников формирования текущих активов на предприятии.

6. Индекс постоянного актива:

I па = I раздел баланса : (III раздел баланса + стр.640,650)

I постоянного актива = 600 : -17 544 составляет -0,03 в начале года и 600 : -17 102 = -0,04 в конце, что говорит об отсутствие долгосрочных заемных средств и выполнении условия суммы коэффициента маневренности и индекса постоянного актива, равной 1:

Км.ск + Iпа = 1,03 + (-0,03) = 1,04 + (-0,04) = 1

2.9 Оценка вероятности банкротства

Для оценки вероятности банкротства (структуры баланса) предприятия и возможности восстановления его платежеспособности используются три показателя:

коэффициент текущей ликвидности;

коэффициент обеспеченности (текущих активов) собственными (оборотными) средствами;

коэффициент утраты (восстановления) платежеспособности

При неудовлетворенной структуре баланса (Ктл < 2; Косс < 0,1), когда за счет имущества предприятие не может обеспечить своевременное выполнение обязательств перед кредиторами в связи с недостаточной степенью их ликвидности, рассчитывается коэффициент восстановления платежеспособности Квп:

где Ккт.л и Кнт.л - коэффициенты текущий ликвидности соответственно на начало и конец года;

6 - период восстановления платежеспособности, месяцы;

Ктлн - нормативное значение показателя;

Т - продолжительность отчетного периода, месяцы.

Квп = (0,246 + 6/12 х (0,246 - 0,238)) : 2 = 0,125

К сожалению, условие Квп >1 не выполняется. Значит предприятие в течение 6 месяцев не имеет возможность восстановить свою платежеспособность.

2.10 Анализ прибыли предприятия

Основной обобщающий показатель экономических (финансовых) результатов деятельности предприятия - прибыль (убыток) до налогообложения. В показателе прибыли отражается выручка (нетто) от продажи товаров (услуг, работ), ее структура, эффективность использования предприятием производственных и финансовых ресурсов.

На основании данных формы №2 дается оценка прибыли до налогообложения по источникам формирования ее в бухгалтерской отчетности.

Для анализа состава, динамики и структуры прибыли предприятия составляется аналитическая таблица 2.11.

Таблица 2.11 - Состав, динамика и структура прибыли предприятия

Снижение валовой прибыли с 30 346 т.р за предыдущий год до 22233т.р за отчетный год говорит о снижении выручки от продажи товаров и продукции, но уменьшение управленческих расходов на 13 671 т.р повлияло на уменьшение убытка от продаж на 4 241 т.р. И если в предыдущем году предприятие сработало на чистую прибыль 525т.р, то в отчетном году - убыток 8 812т.р.

На снижение прибыли до налогообложения повлиял, в основном, фактор снижения внереализационных доходов. Убыток от продаж возрос в удельном весе прибыли до налогообложения в отчетном году. Внереализационные расходы снизились в структуре прибыли.

Так как в предыдущем периоде предприятие сработало с прибылью 1025т.р, то после уплаты налога на прибыль 525т.р, чистая прибыль составила 525т.р. В отчетном году предприятие сработало в убыток -8812т.р. и, следовательно, не платило текущий налог на прибыль и чистый убыток отчетного периода составил 8812т.р.

Снижение внереализационных доходов на 13 075 т.р изменило удельный вес данной статьи с 1 575,5% в прибыли до -34,9% (уменьшилось на 1 610,4 пункта). Убыток от продаж возрос в удельном весе прибыли до налогообложения: с -1 475,9% в предыдущем году до 123,5% в отчетном году. Внереализационные расходы снизились на 551т.р или на 207,1 % в структуре прибыли.

Для увеличения прибыли необходимо снижать коммерческие и управленческие расходы, а так же операционные и внереализационные расходы. Увеличение операционных доходов и внереализационных доходов приведет к росту прибыли предприятия.

2.11 Расчет показателей рентабельности предприятия

Показатели рентабельности характеризуют относительную эффективность использования ресурсов. Для расчета показателей с использованием формы №2 составляется аналитическая таблица (табл.2.12.)

Таблица 2.12 - Расчет показателей рентабельности

1. Рентабельность основной деятельности:

RS= -13 007,5 : 537 078,0 х 100% = -2,42%

Отражает неспособность предприятия контролировать уровень затрат, а также неэффективность ценообразования.

2. Рентабельность продаж:

RQ= -13 007,5 : 524 070,5 х 100% = -2,48%

Характеризует процесс окупаемости затрат. У предприятия затраты совсем не окупаются.

3. Рентабельность активов (экономическая рентабельность):

RА= -3 893,5 : (54 055 + 218 282) х 0,5 х 100% = -2,86%

Характеризует величину убытка, которую предприятие получает на единицу стоимости капитала (всех видов ресурсов в денежном выражении, независимо от источников их финансирования). Предприятие с каждого рубля, вложенного в активы, получает убыток2,86 руб, что свидетельствует о плохой работе предприятия.

4. Рентабельность оборотных активов:

RОА= -3 893,5 : 115 881 х 100% = -3,36%

Характеризует величину убытка, которую предприятие получает на единицу стоимости оборотного (табл.2.3.) капитала. Предприятие с каждого рубля, вложенного в оборотные активы, получает убыток 3,36руб, что также свидетельствует о плохой работе предприятия.

5. Рентабельность собственного капитала:

RСк= -4 143,5 : ((-17 544 - 17 102) : 2) х 100% = 23,92%

Самый важный показатель для предприятия, который во многом определяет стоимость предприятия на рынке и характеризует величину прибыли, которую предприятие получает на единицу стоимости собственного капитала. То есть на каждый вложенный в собственный капитал рубль предприятие получает прибыль 23,92 руб.

6. Рентабельность заемного капитала:

RЗк= -4 143,5 : ((71 599 + 235 384) : 2) х 100% = -2,70%

Характеризует величину убытка, которую предприятие получает на единицу стоимости заемного капитала. Предприятие с каждого рубля, вложенного в заемный капитал, получает убыток 2,70руб, что также свидетельствует о плохой работе предприятия.

2.12 Определение рейтинга предприятия

Для определения рейтинга исследуемого предприятия вписываем соответствующие значения рассчитанных выше показателей в таблицу 2.13

Таблица 2.13 - Исходные данные для рейтинговой оценки предприятий

На основе пяти показателей определяется рейтинговое число:

R = 2КОСС+ 0,1КТЛ + 0,08Коб.А + 0,45RQ + RСк

С учетом значений рейтингового числа лучше всех показатели у предприятия №4, чуть хуже работает предприятие №3, затем и №5 и №6 соответственно. На четвертой позиции анализируемое предприятие - ООО «Родники - Текстиль», и хуже всех работает предприятие №2.

В таблице 2.14. приведено ранжирование предприятий в порядке убывания.

Таблица 2.14 - Ранжирование предприятий

Заключение

Бухгалтерский баланс является богатым источником информации, на базе которого раскрывается финансово-хозяйственная деятельность предприятия. Не зря поэтому среди форм бухгалтерской отчетности бухгалтерский баланс значится на первом месте. Для понимания содержащейся в нем информации важно иметь представление не только о структуре бухгалтерского баланса, но и знать основные логические и специфические взаимосвязи между отдельными показателями.

Анализ финансового состояния предприятия ООО «Родники - Текстиль» показал , что:

- общая стоимость имущества предприятия возросла на 403,8% за счет увеличения объема заемного капитала на 328,8% и прироста оборотного капитала на 407,2%, следовательно, за отчетный период в основной капитал было вложено меньше средств, чем в оборотный капитал за счет финансовых вложений.

- капитал предприятия в отчетном году сформировался за счет заемных средств в виде краткосрочных обязательств, это говорит о том, что предприятие использует в обороте в основном собственные источники средств;

- произошло увеличение оборотных средств на 407,2% за счет увеличения запасов, также увеличилась и стоимость оборотных средств на 164 227 т.руб. по сравнению с началом года, но при этом готовая продукция уменьшилась на 132 631 т.руб., это хорошая перспектива для предприятия, так как идет реализации производимой продукции;

- исходя из расчетов коэффициентов ликвидности видно, что лишь малая часть обязательств может быть погашена за счет поступлений за продукцию, работы и услуги, а большая часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства; предприятие обладает небольшим количеством ресурсов, которые формируются за счет собственных источников, в целом динамика коэффициентов ликвидности положительная;

Анализ эффективности имущества предприятия, показал, что:

- рост прибыли от реализации благоприятен и свидетельствует об увеличении рентабельности продукции и относительном снижении издержек производства и обращения;

- уменьшение общих расходов и затрат на производство и сбыт продукции - положительная тенденция, если при этом не страдает качество продукции; увеличение выручки от реализации свидетельствует о том, что все больший доход предприятие получает от основной деятельности;

- анализ финансовой устойчивости предприятия показал, что предприятие находится в плохом финансовом положении, которое не гарантирует платежеспособность; динамика коэффициентов, характеризующих финансовую устойчивость предприятия в целом положительна.

С учетом выявленных недостатков ООО « Родники - Текстиль » можно дать рекомендации, которые позволили бы еще улучшить его финансовое положение:

- необходимо контролировать состояние расчетов с покупателями по отсроченным платежам (просроченным) задолженностям;

- следует сократить запасы ( в связи с изменением ассортимента выпускаемой продукции , т.е. выпускать продукцию которая пользуется наибольшим спросом , следить за списанием устаревшего оборудования и т.д.);

- следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженностям: значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;

- необходимо пересмотреть состав дебиторов: следует отказаться от стабильных неплательщиков и заняться поиском платежеспособных дебиторов, так как большой процент занимают частные предприниматели, менеджеру по продажам стоит обратить внимание на этот контингент покупателей;

- по возможности ориентироваться на большее число покупателей с целью уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными покупателями, стоит пересмотреть договора и найти лучших партнеров;

- повышение доли собственных средств в оборотных активах за счет части фонда потребления (особенно средств, направляемых на выплату дивидендов) и реализации краткосрочных финансовых вложений.

- усилить службу маркетинга с целью выявления новых ниш на рынке сбыта ювелирной продукции.

- бухгалтерию ООО «Родники - Текстиль» следует полностью компьютеризировать и использовать в работе современные программы такие как «ИНЕК - Холдинг», «ИНЕК - Аналитик» и др. чтобы получать выходную информацию в виде печатных регистров по запросам пользователей в более короткие сроки.

Список используемых источников

1.   Аврова И.А. Управленческий учёт. -М.: Бератор-пре, 2003.

2.      Бороненкова С.А. Управленческий анализ. -М.: Финансы и статистика, 2003.

3.      Волкова О.Н. Управленческий учёт. -М.: ТК Велби, ПРОСПЕКТ, 2006.

4.      Глушков И.Е. Управленческий учёт на современном предприятии. -М.: КНОРУС, 2004.

5.      Ивашкевич В.Б. Бухгалтерский управленческий учёт. -М.: Юристъ, 2003.

6.      Каверина О.Д. Управленческий учёт: системы, методы, процедуры. -М.: Финансы и статистика, 2003.

7.      Кукукина И.Г. Управленческий учёт. -М.: Финансы и статистика, 2004.

8.      Титоренко Г.А. Информационные технологии управления. -М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2005.

9.      Управление затратами на предприятии. В.Г. Лебедев, Т.Г. Дроздова, В.П. Кустарёв, И.Б. Осорьева. Под общ. ред. Г.А. Краюхина. -СПб.: Издательский дом «Бизнес-пресса», 2003.

10.    Фёдорова Г.В. Информационные технологии бухгалтерского учёта, анализа и аудита. -М.: Омега, 2004.

11.    Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ. Управление финансами - М.: ТК Велби, ПРОСПЕКТ, 2006.

12.    Стражев В.И. Анализ хозяйственной деятельности в промышленности. - Мн.: Высшая школа, 2005.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7