По данным
приложений Б и В проведено изучение структуры капитала предприятия и его
источников в динамике. В таблице 5 представлена структура средств и источников
по предприятию. Таблица 5 – Анализ структуры капитала и источников его
формирования
Показатель
|
2007 год
|
2008 год
|
2009 год
|
тыс. руб.
|
уд. вес, %
|
тыс. руб.
|
уд. вес, %
|
тыс. руб.
|
уд. вес, %
|
Внеоборотные активы,
тыс. руб.
|
4109
|
44,8
|
4018
|
31,3
|
4400
|
30,2
|
Оборотные активы
тыс. руб.
|
5068
|
55,2
|
8835
|
68,7
|
10156
|
69,8
|
Баланс
|
9177
|
100
|
12853
|
100
|
14556
|
100
|
Собственный капитал
тыс. руб.
|
5620
|
61,2
|
5997
|
46,7
|
6312
|
43,4
|
Заёмный капитал
тыс. руб.
|
2500
|
27,2
|
4616
|
35,9
|
6148
|
42,2
|
Привлечённые средства, тыс. руб.
|
1057
|
11,6
|
2240
|
17,4
|
2096
|
14,4
|
Баланс
|
9177
|
100
|
12853
|
100
|
14156
|
100
|
По данным
таблицы 3 выявлена тенденция роста оборотных активов предприятия, их доля в
2009 году по сравнению с 2007 годом возросла на 14,6%, что в сумме составило
5088 (10156 – 5068) тыс. руб. Это связано со следующими причинами: увеличением
объёмов продаж, расширением торгового ассортимента, ростом розничных цен и
тарифов, а также инфляционными процессами. Увеличение доли оборотного капитала
сопровождается сокращением доли внеоборотных активов. Это связано с износом
основных средств.
Валюта
баланса в 2008 г. возросла по сравнению с 2007 г. на 3676 тыс. руб.
или на 140,0%, что в целом характеризует наращивание экономического потенциала
предприятия, однако, велика доля заемных средств в 2007 г., она составила
53,3%, что на 14,5% больше, чем в 2007 г. В 2008 г. кредиторская задолженность
увеличилась на 1135 тыс. руб. по сравнению с 2007 г. за этот же период займы
и кредиты возросли на 2116 тыс. руб. Положительным нужно признать рост
нераспределенной прибыли на 309 тыс. руб. снижение задолженности перед
внебюджетными фондами.
Таблица В1 в
приложения В содержит информацию о структуре источников средств
Характеризуя по
таблице 5 соотношение собственных, заёмных и привлечённых средств организации,
можно сделать следующие выводы. Преобладающую часть пассива баланса составляют
собственные средства, хотя их доля за изучаемый период снизилась с 61,2% в 2006
году до 43,4% в 2008 году. При этом растёт доля заёмного капитала с 27,2% в
2006 году до 42,2% в 2008 году.
По данным
таблицы 5 составлена диаграмма, на рисунке 5, которая отражает структуру
капитала предприятия за период с 2007 по 2009 год.
Рисунок 5 – Диаграмма
структуры капитала за 2007–2009 годы по ООО «АСП – ЦЕНТР»
Доля
привлечённых средств остаётся примерно на одном и том же уровне.
Для
укрепления финансовой независимости предприятию необходимо наращивание
собственного капитала. По данным таблицы 3 построена диаграмма на рисунке 6,
которая отражает структуру источников по предприятию. По данным таблицы 3
построена диаграмма на рисунке 6, которая отражает структуру источников по
предприятию ООО «Текстиль ДВ».
Рисунок 6 –
Структура источников капитала по ООО «АСП – ЦЕНТР» за 2007 и 2009 годы
Оборотные
активы представляют собой наиболее мощную и мобильную часть имущества ООО «АСП
– ЦЕНТР». Результативность работы предприятия во многом зависит от
эффективности их использования. Наибольший удельный вес в оборотных активах
торгового предприятия занимают товарные и производственные запасы, это
обусловлено необходимостью безопасности организации при колебаниях продаж.
Важным показателем при анализе материальных активов является оборачиваемость в
днях. В таблице 6 проведён расчёт оборачиваемости по ООО «АСП».
Таблица 6 –
Расчёт оборачиваемости по ООО «АСП – ЦЕНТР»
Показатель
|
2007 год
|
2008 год
|
2009 год
|
Выручка,
тыс. руб.
|
36120,0
|
40200,0
|
44500,0
|
Однодневный оборот, тыс. руб.
|
100,3
|
111,7
|
123,6
|
Средний запас,
тыс. руб.
|
4384
|
6147
|
8716,5
|
Оборачиваемость материальных активов,
дни
|
43,7
|
55,0
|
70,5
|
При изучении
данных таблицы установлено, что за период с 2007 года по 2009 год на
предприятии происходило замедление оборачиваемости материальных активов. В 2009
году по сравнению с 2008 годом на 15,5 дня (70,5–55,0), а в 2008 году по
сравнению с 2007 годом на 11,3 дня (55,0–43,7).
Для
обоснованного исследования прибыли необходим анализ товарооборота. В каждом
отчётном периоде оптовое предприятие должно изучить ритмичность поставок. В
качестве показателя, характеризующего ритмичность поставок можно применить
коэффициент равномерности. Для расчёта этого коэффициента исчислены
среднеквадратическое отклонение и коэффициент вариации. Среднеквадратическое
отклонение исчисляется по формуле:
= , ()
где - среднеквадратическое отклонение;
x – процент изменения
закупок за квартал;
х – средний
процент изменения товарооборота за год;
n – количество кварталов.
,
(2.3)
где V – коэффициент вариации;
Кравн
= 100% – V,(2.4)
где Кравн
– коэффициент равномерности.
В таблице 7
проведён анализ товарооборота по предприятию.
Таблица 7 – Анализ
оборота по ООО «АСП»
Кварталы
|
2008 г.
|
2009 г.
|
2009 г. в%
к 2008 г.
|
+/ – отклонение
|
тыс. руб.
|
удель
ный вес.%
|
тыс. руб.
|
удель
ный вес.%
|
тыс. руб.
|
удель
ный вес.%
|
1
|
9447,0
|
23,5
|
10368,5
|
23,3
|
109,8
|
921,5
|
-0,2
|
2
|
9165,0
|
22,8
|
10190,5
|
22,9
|
111,2
|
1024,4
|
0,1
|
3
|
9567,6
|
23,8
|
10546,5
|
23,7
|
110,2
|
978,9
|
-0,2
|
4
|
12019,8
|
29,9
|
13394,5
|
30,1
|
111,4
|
1374,7
|
+0,2
|
Итого за год:
|
40200,0
|
100
|
44500,0
|
100
|
110,7
|
4300,0
|
-
|
Объём товарооборота
в 2009 г. по сравнению с 2008 г. возрос на 4300 тыс. руб. что
составило 9,4%. Наибольший объём стабильно отмечается в 4 квартале как в 2009 г.
так и в 2008 г. Такое распределение связано со спросом на товары,
реализуемые розничным потребителям.
Наиболее
высокий спрос и объёмы реализации наблюдаются в 3 и 4 кварталах, в 1 и 2
квартал характеризуется снижением объёма товарооборота в связи с тем, что
снижаются объёмы реализации товаров в соответствии со спросом рыночных
потребителей. Расчёт среднеквадратического отклонения проведён в таблице 8.
Таблица 8 – Расчёт
среднеквадратического отклонения по ООО «АСП»
Кварталы
|
X
|
X–X
|
(X–X)2
|
I
|
109,8
|
-0,9
|
0,81
|
II
|
111,2
|
0,5
|
0,25
|
III
|
110,2
|
-0,5
|
0,25
|
IV
|
111,4
|
0,7
|
0,49
|
Итого
|
110,7
|
-
|
1,8
|
Среднеквадратическое
отклонение
Коэффициент
вариации
V =
Коэффициент
равномерности
К равн
= 100% – 0,63 = 99,37%
Закупки по
оптовому предприятию ООО «АСП» осуществляются равномерно, коэффициент
равномерности близок к 100% и составляет 99,37%.
Оптовый
товарооборот и прибыль предприятия зависит в значительной степени от
правильного формирования ассортиментной структуры закупок. Общий объём оптового
оборота в 2009 г. возрос на 4300 тыс. руб.
2.3 Анализ
и планирование показателей прибыли и рентабельности на предприятии
Торговые организации
планируют в своей работе объём прибыли и уровень рентабельности в целом по
организации, структурным подразделениям, сегментам деятельности, а затем
осуществляют контроль за выполнением запланированных показателей, соблюдением
экономии имеющихся ресурсов. Задачами анализа прибыли являются:
– оценка степени выполнения
плановых (прогнозных) данных и динамики показателей, характеризующих валовые
доходы, финансовые результаты в целом по организации, структурным
подразделениям и сегментам деятельности;
– выявление важнейших
факторов, воздействующих на прибыль и рентабельность;
– оценка эффективности
использования прибыли;
– раскрытие резервов,
выявление которых повысит прибыль и рентабельность организации;
– определение путей и возможностей
роста прибыли, повышения рентабельности при улучшении качества торгового
обслуживания населения.
Анализ
прибыли проводится в целом по торговому предприятию, изучается динамика
показателей прибыли и рентабельности, рассчитывается влияние факторов на
прибыль, проводиться анализ по кварталам.
Анализ
прибыли необходимо проводить с целью количественной оценки влияния на прибыль
отдельных факторов. Влияние объёма оптового оборота на сумму прибыли
рассчитывается по формуле:
Вл О = (Оф –
Оп) * Рп / 100%, (1.6)
где Вл О –
влияние изменения объёма оборота;
Оф – оборот
фактический;
Оп – оборот
плановый;
Рп –
рентабельность плановая, %.
Влияние
изменения среднего уровня валового дохода определяется по формуле:
Вл. УВД =
(УВДф – УВДп) *Оф / 100%, ()
где Вл. УВД –
влияние среднего уровня валового дохода;
УВДф –
уровень валового дохода фактический;
УВДп –
уровень валового дохода плановый;
Оф – оборот
фактический.
Изменение уровня
издержек обращения исчисляется по формуле:
Вл. УИО =
(УИОф – УИОп) * Оф /100%, ()
где Вл. УИО –
влияние изменения уровня издержек обращения;
УИОф –
уровень издержек обращения фактический;
УИОп –
уровень издержек обращения плановый;
Оф – оборот
фактический.
Предприятие
ООО «АСП – ЦЕНТР» является рентабельным, в 2009 г. рентабельность по
прибыли до налогообложения составила 7,05%, это выше уровня 2008 г. на 0,23%.
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7
|