1.2.3. Финансовый вексель на открытых торгах

В настоящее время ни один российский банк, ни одно финансово-кредитное учреждение не может полностью удовлетворить быстрорастущие потребности отечественных предприятий в дополнительных источниках финансирования.

Привлекать масштабное финансирование на оптимальных условиях можно с открытого рынка. Открытый рынок капитала в отличие от капитала отдельного банка, региона или страны практически ничем неограничен и выходя на него, предприятие становиться независимым от какого-то конкретного банка. И одним из этапов выхода на открытый рынок капитала является выпуск векселей для торговли ими на рынке капитала.

Целями выпуска финансовых векселей является:

-      получение новых источников финансирования предприятия;

-      снижение расходов по заимствованиям с одновременным увеличением их сроков;

-      укрепление кредитной истории компании;

-      создание благоприятного имиджа компании на фондовом рынке.

Для размещения  векселей на открытых торгах необходимо:

-      провести  предварительную оценку финансового состояния предприятия;

-      разработать документы для представления  предприятия инвесторам;

-      определить объем выпуска, сроки обращения и параметров вексельной программы;

-      определить круг потенциальных инвесторов и провести с ними предварительные переговоры;

-      разработать внутренние документы предприятия, регламентирующие выпуск и обращение векселей;

-      публично представить предприятие, вексельной программы среди потенциальных инвесторов;

1.3. Передача векселя

Вексель - ценная ордерная бумага. Гражданским кодексом Российской Федерации определено, что если названное в ценной бумаге лицо в праве само осуществить вытекающие из него права или назначить своим распоряжением (приказом) другое уполномоченное лицо, то такая ценная бумага называется ордерной, и права по такой бумаге передаются путем совершения передаточной надписи – индоссамента. Индоссамент переносит все права, вытекающие из векселя. Процедура передачи векселя упрощена до предела: так индоссамент не требует нотариального заверения или каких-то иных бюрократических проволочек. Передаточная надпись (индоссамент) совершается на оборотной стороне векселя.

Функции индоссамента:

-                     права держателя векселя вытекают только из самого документа и из законного им владения. Очередной векселедержатель основывает свое право на непрерывном ряде индоссаментов, а также на добросовестном приобретении векселя. Индоссант не обязан, удостоверятся в подлинности печатей и подписей на векселе.

-                     Индоссанты несут солидарную ответственность перед векселедержателем за платеж. Будучи в этом самостоятельны и независимы друг от друга, их присутствие на векселе служит признаком его надежности.

Оформление индоссамента:

1.                 Именная передаточная надпись содержит наименование нового приобретателя векселя (индоссанта):

-                     для юридического лица – полное наименование, адрес и банковские реквизиты индоссанта;

-                     для предпринимателя – фамилия, имя, отчество, паспортные данные, реквизиты свидетельства о регистрации и банковские реквизиты индоссанта;

-                     для физического лица - фамилия, имя, отчество, паспортные данные и данные о счете индоссанта.

2.                 Бланковая передаточная надпись не содержит наименования нового приобретателя векселя (индоссанта), т.е. вексель приобретает свойства ценной бумаги на предъявителя. Если индоссамент бланковый, то векселедержатель может:

-                     заполнить бланк или своим именем или именем какого-либо другого лица;

-                     индоссировать в свою очередь вексель посредством бланка или на имя какого-либо другого лица;

-                     передать вексель третьему лицу, не заполняя бланка на совершение индоссамента.

Исправления на индоссаменте не допускаются, если при заполнении передаточной надписи была совершена ошибка, то вся надпись зачеркивается и заполняется следующая по счету. Зачеркнутые индоссаменты при этом считаются ненаписанными и не имеют юридической силы.

Чтобы увеличить гарантии по векселям, осуществляется авалирование векселей. Обеспечение векселя в виде аваля дается третьим лицом или даже одним из лиц, подписавших вексель. Посредством аваля платеж по векселю может быть обеспечен полностью или в части вексельной суммы. При невозможности оплаты по векселю векселедателем, авалист должен сам оплатить вексель. Оплатив вексель, авалист приобретает все права, вытекающие из векселя, против того, за кого он дал гарантию.

Вексельные отношения не всегда прекращаются оплатой. При нарушении нормального хода вексельного обращения, например в случае отказа указанного в тратте плательщика проставить свой акцепт, уклонения обязанного лица от платежа по векселю, частичного акцепта или частичного платежа указанных лиц, применяется нотариальный протест – составленный в публичном порядке акт, удостоверяющий бесспорные и юридически значимые для вексельного обязательства факты, с которыми законодательство связывает определенные юридические последствия. Предусматриваются несколько видов протестов:

-                     Протест в неакцепте переводного векселя;

-                     Протест тратты, удостоверяющий не датирование акцепта;

-                     Протест векселя, переводного или простого, в неплатеже.

Протесты производятся нотариусами по месту нахождения плательщика. Время совершения протеста определяется моментом предъявления векселя к платежу. Упущение сроков для совершения протеста влечет за собой потерю векселем силы. А потеря вексельной силы предполагает освобождение от ответственности надписателей, за исключением акцептанта в переводных векселях или в векселедателя в простых векселях и неакцептованных траттах.

1.4. Нормативно-законодательные акты, регулирующие бухгалтерский учет векселей

5)                Гражданский Кодекс РФ (редакция от 10.01.2006)

6)                Налоговый Кодекс РФ (часть 2) от 05.08.2000 N 117-ФЗ
(принят ГД ФС РФ 19.07.2000) (ред. от 28.02.2006)

7)                Международная конвенция о законе о переводном и простом векселе от 07.06.1930г.

8)                Положение о простом и переводном векселе, введен в действие Постановлением СНК СССР № 104/1341 от 07.08.37г.

9)                Федеральный Закон № 129-ФЗ «О бухгалтерском учете» от 21.11.96г., (ред. 30.06.2003)

10)           Федеральный закон № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг» от 22.04.96г., (ред. 15.04.2006)

11)           Федеральный закон № 48-ФЗ «О переводном и простом векселе» от 11.03.97г.

12)           Постановление правительства РФ № 914 «О ведении счетов-фактур» от 02.12.00г., (ред. 11.05.2006)

13)           Постановление Правительства РФ от 26.09.1994 N 1094
(ред. от 27.12.1995) «Об оформлении взаимной задолженности предприятий и организаций векселями единого образца и развитии вексельного обращения»

14)           ПБУ 9/99 «Доходы организации», утвержденным приказом Минфина РФ № 32н от 06.05.99г. в редакции от 30.03.01г.

15)           ПБУ 10/99 «Расходы организации», утвержденным приказом Минфина РФ № 33н от 06.05.99г. в редакции от 30.03.01г.

16)           ПБУ 15/01 «Учет займов и кредитов и затрат по его обслуживанию», утвержденным приказом Минфина РФ № 60н от 02.08.01г.

17)           ПБУ 18/02 «Учет расчетов по налогу на прибыль», утвержденным приказом Минфина РФ № 114н от 19.11.02г.

18)           ПБУ 19/02 «Учет финансовых вложений», утвержденным приказом Минфина РФ № 126н от 10.12.02г.

19)           ПРИКАЗ Минфина РФ от 31.10.2000 N 94н
(ред. от 07.05.2003) «Об утверждении плана счетов бухгалтерского учета финансово-хозяйственной деятельности организаций  и инструкции по его применению»

20)           ПРИКАЗ Минфина РФ от 13.06.1995 N 49 «Об утверждении методических указаний по инвентаризации имущества и финансовых обязательств»

21)           Письмо Мин. Финансов РФ № 07-05-14/207 от 09.08.04г. (об  отражении в бухгалтерском учете и налогообложении на прибыль операций с простыми векселями)

22)           Письмо Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг № 03-ИК-СХ/8970 от 25.06.03г. «О векселях профессиональных участников рынка ценных бумаг»

23)           Письмо ЦБ РФ от 09.09.1991 N 14-3/30 «О банковских операциях с векселями»

24)           ПИСЬМО Минфина РФ от 15.11.2005 N 07-05-06/301 «О порядке включения в налогооблагаемую базу по НДС авансовых платежей, полученных в виде векселей»

25)            ПИСЬМО ФНС РФ от 07.10.2005 N ГИ-6-04/834@ «О порядке налогообложения доходов от операций с векселями»
(вместе с ПИСЬМОМ Минфина РФ от 13.09.2005 N 03-05-01-03/88)

26)            ПИСЬМО ФНС РФ от 20.09.2005 N 04-2-02/381@ «Передача векселя в оплату обязательств по договору»

27)           ПИСЬМО ФНС РФ от 11.02.2005 N 03-1-02/194/8@ «О налоге на добавленную стоимость»

28)            ПИСЬМО МНС РФ от 21.06.2004 N 02-5-11/111@ «О применении норм Главы 25 Налогового Кодекса РФ»

29)            ПИСЬМО МНС РФ от 15.06.2004 N 03-2-06/1/1372/22 «О налоге на добавленную стоимость»

30)            ПИСЬМО МНС РФ от 27.05.2004 N 02-3-07/82@ «О применении положений Главы 25 НК РФ»

31)           ПИСЬМО ФКЦБ РФ от 25.06.2003 N 03-ИК-СХ/8970 «О векселях профессиональных участников рынка ценных бумаг»

32)           Инструкция Внешторгбанка СССР от 25.12.1985 N 1
(ред. от 05.02.1991) «О порядке совершения банковских операций по международным расчетам»

1.5. Бухгалтерский учет векселей

Функции векселя многообразны, а значит, бухгалтерский учет операций, связанных с обращением векселей, также различен. Рассмотрим некоторые из них.

1.5.1. Учет товарных (коммерческих) векселей

Товарный (коммерческий) вексель основан на реальной сделке по купле-продаже  товаров в кредит, выдача их влечет отсрочку платежа. Эти векселя передаются фактически под залог товара и обеспечиваются теми денежными средствами, которые поступят от продажи товаров, приобретенных с помощью векселя.

Рассмотрим следующий пример:

Организация А продала организации Б товар на сумму 800 000 руб., в том числе НДС 122034 руб. Себестоимость проданных товаров – 600 000 руб. Организация Б выписала собственный простой вексель номиналом 800 000 руб. со сроком погашения 1 месяц и передала его организации А. По истечении месяца полученный вексель организация А предъявила организации Б. Организация Б погасила вексель и перечислила организации А денежные средства в сумме 800000 руб.

Бухгалтерский учет в организации А:

Выручка от продажи товаров является доходом от обычных видов деятельности и учитывается на счете 90 «Продажи» субсчет 90-1 «Выручка» в корреспонденции с дебетом счета 62 «Расчеты с покупателями и Заказчиками», субсчет 62-1 «Расчеты с Покупателями за проданные товары». Одновременно себестоимость проданного товара списывается со счета 41 «Товары» в дебет счета 90, субсчет 90-2 «Себестоимость продаж» и начисляется НДС  в дебет счета 90, субсчет 90-3 «Налог на добавленную стоимость» в корреспонденции с кредитов счета 68 «Расчеты по налогам и сборам». В целях налогообложения прибыли, выручка от продажи товаров (за вычетом НДС, предъявленного покупателю) является доходом от реализации.

Полученный организацией А за товары собственный вексель покупателя не признается финансовым вложением. Получение векселя, выписанного покупателем товара, не является погашением его задолженности, которая продолжает учитываться на счете 62 обособленно, например, на субсчете 62-3 «Расчеты с покупателями по выданным ими векселям».

В момент получения денежных средств на расчетный счет организации А  сумма полученных средств учитывается в дебете счета 51 «Расчетный счет» и перестает учитываться на счете 62, субсчет 62-3 «Расчеты с покупателями по выданным ими векселям». Журнал хозяйственных операций в организации А представлен в табл. 1.

Таблица 1.  Журнал хозяйственных операций в организации А

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7