Величину прироста продукции за
счет оборачиваемости оборотного капитала (активов) можно определить по формуле
АТО = (Коб! – Кобо ) * СО! =
(7.7*2010 = 15.477 тыс. руб.
Влияние оборачиваемости
оборотного капитала на приращении прибыли АП = По * Коб! / Кобо – По
К обо = ТО/СО = 24930/3196= 7.80 Кобо
! = 31158/2010 = 15.5
АП = 20* 15.5/7.7 -20 = 20 тыс.
руб.
Таким образом: комбинат за счет
ускорения оборачиваемости оборотных средств объем услуг возрос 15.477 тыс. руб.
Получена дополнительная прибыль в сумме 20 тыс. руб.
Проведем оценку финансовой
устойчивости и платежеспособности. Залогом выживания и основой стабильности
положения предприятия служит его устойчивость. На устойчивость предприятия
оказывает влияние различные факторы:
положение предприятия на рынке
услуг;
оказание дешевых, пользующихся
спросом услуг населению и предприятиям;
его потенциал в деловом
сотрудничестве;
степень зависимости от внешних
кредиторов и инвесторов;
наличие неплатежеспособных
дебиторов;
эффективность хозяйственных и
финансовых операций.
Общая устойчивость предприятия –
это такое движение денежных потоков, которые обеспечивают постоянное превышение
поступивших средств (доходов) над их расходованием (затратами). Финансовая
устойчивость является отражением стабильного превышения доходов над расходами.
Таблица 5
Коэффициентная оценка финансовой
устойчивости и платежеспособности
Показатели
|
формула
расчет
|
коэффициент
|
норматив
|
1.Коэффициент
автономии
|
КА.=3РП./ВБ
за
2003г.=3368/9584 = 0.35
за 2004г. =
3808/9135 = 0.42
|
0.35
0.42
|
0.5
|
2.Коэффициент
финансовой зависимости (доля заёмного капитала к общей валюте балланса)
|
5 РП/ВБ
за 2003г
=6216/9584= 0.62
за 2004г=
5327/9135 = 0.62
|
0.62
0.62
|
1
|
3.Коэффициент
текщей задолженности (отношение краткосрочных финансовых обязательств к общей
валюте балланса)
|
Кткз =
р5пб\вб = (6216\9584 = 0.62
за 2004 год
(5327\9135 = 0.62
|
0.62
0.62
|
-
|
4.Коэффициент
долгосрочной финансовой независимости (отношение собственного и долгосрочного
заемного капитала к общей валюте банка)
|
Кдфнз =
р4пб+р4пб\вб
|
-
|
-
|
5.
Коэффициент покрытия долгов собственным капиталом (отношение собственного
капитала к заемному)
|
Кпл =
(3368/6216 = 0.54)
за 2004 год
(3808/5327 = 0.71)
|
0.54
0.71
|
-
|
6.Коэффициент
финансового риска(отношение собственного капитала к заемному)
|
Кфр =
(6216\3368 = 1.84)
за 2004 год
(5327/3808 = 1.39)
|
1.84
1.39
|
-
|
7
Коэффициент абсолютной ликвидности
|
равен
отношению денежных средств к краткосрочным пассивам
за 2003г =
671/6216= 0,1
за 2004 =
55/5327 = 0,01
|
0.1
0.01
|
0.2
|
8.Коэффициент
быстрой ликвидности
|
К бл.=
А1+А2/П1+П2
за 2003г.
671+617/3667+1900=0.2
за 2004г.=
734/5327= 0.13
|
0.2
0.13
|
0.8-1
|
9.Коэффициент
текущкй ликвидности
|
равен
отношению оборотных активов к краткосрочным пассивам
за 2003г.
3196/6216 = 0.51
за 2004г 2010/5327=
0.37
|
0.51
0.37
|
-
|
|
|
|
|
Комбинат находится в финансовой
зависимости от заемного капитала. коэффициент финансового риска за 2004 год
сократился на 0.45де., но остаётся достаточно высоким и составляет 1.39 де.
Коэффициент автономии на комбинате за 2004 год стал выше на 0.04 де, при
нормативе 0.5 он составляет 0.42 де. У комбината для покрытия текущей
задолженности недостаточно средств, в случае восстребования погашения задолженности
единовременно, комбинату придется продавать труднореализуемые активы, то есть
основные средства.
В следующей таблице дано соотношение собственных и заемных средств
предприятия.
Таблица 7
Соотношение собственных и заемных средств предприятия ОАО «Хабаровский
грузовой автокомбинат»
Показатели
|
сумма
тыс.руб.
|
структура
+,-
|
|
1.01.03
|
1.01.04
|
1.01.05
|
1.1.03
|
1.1.04
|
1.10.05
|
1.Собственные
средства предприятия
|
3913
|
3368
|
3808
|
-
|
-
|
-
|
в % к
валюте баланса
|
-
|
-
|
-
|
73,16
|
38,15
|
41,63
|
2. Заемные
средства
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
2.1
Долгосрочные заемные средства
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
2,2
Краткосрочные заемные средства
|
1981
|
6216
|
5327
|
26.84
|
61.85
|
58.37
|
в % к валюте
баланса
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
Валюта
баланса
|
5894
|
9584
|
9135
|
100
|
100
|
100
|
Из таблицы следует, что
собственные средства уменьшились на 31,53%, заемные средства возросли на
31,53%, это следует отметить как отрицательный фактор. Увеличилась финансовая
зависимость предприятия от заемного капитала.
Таблица 8
Анализ собственных источников финансовых средств предприятия ОАО
«Хабаровский грузовой автокомбинат»
показатели
|
сумма
тыс.руб.
|
структура %
+,-
|
|
01.03
|
01.04
|
01.05
|
01.03
|
01.04
|
01.05
|
Уставный
капитал
|
62
|
62
|
62
|
1,05
|
0,64
|
0,67
|
Добавочный
капитал
|
3983
|
3585
|
3585
|
67,6
|
37,4
|
39,2
|
Резервный
капитал
|
266
|
11
|
43
|
4,51
|
0,11
|
0,47
|
Нераспределенная
прибыль (убыток)
итого
|
-398
|
-290
|
118
|
73,16
|
38,15
|
1,29
41,63
|
Валюта
баланса
|
5894
|
9584
|
9135
|
100
|
100
|
100
|
В валюте баланса собственные
источники сократились на 31,53%. В суммовом выражении Уставный капитал остался без
изменения, но в удельных весах в структуре баланса сократились на 0,41 %.
Возросла нераспределенная прибыль. Резервный капитал снизился на 223 тыс. руб.
Таблица 9
Общий анализ источников средств предприятия ОАО «Хабаровский грузовой
автокомбинат»
Показатели
|
сумма тыс.
руб.
|
структура %
+,-
|
|
01.03
|
01.04
|
01.05
|
01.03
|
01.04
|
01.05
|
1 Вариант
собственные
источники
заемные
средства
итого
|
3913
1981
5894
|
3368
6216
9584
|
3808
5327
9135
|
73,16
26,84
100
|
38,15
61,85
100
|
41,63
58,37
100
|
2 Вариант
|
|
|
|
|
|
|
собственные
источники с приравненными к ним заемными
|
3913
|
5017
|
4230
|
66,38
|
52,34
|
46,3
|
заемные без
приравненных к ним собственным
|
50142
|
4567
|
4905
|
33,62
|
47,66
|
53,7
|
итого
|
5894
|
9584
|
9135
|
100
|
100
|
100
|
К собственным источникам
прибавлены доходы будущих периодов 1949тыс. руб в 2003 году и резерв
предстоящих расходо в сумме 422 тыс. руб. за 2004 год . В разных примененных
вариантах собственных источников у предприятия меньше чем заемных.
Анализ использования финансовых
ресурсов проведем в виде анализа доходов и расходов, связанных с обычными
видами деятельности ОАО «Хабаровский грузовой автокомбинат» будем проводить по
отчетным данным бухгалтерской отчетной формы №2 «Отчет о прибылях и убытках,
для чего построим аналитическую таблицу (табл. 10)
Таблица 10
Аналитическая таблица для компонентного анализа финансовых результатов от
обычных видов деятельности ОАО «Хабаровский грузовой автокомбинат» за 2003-2004
гг.
|
Показатель
|
2003 год
|
2004 год
|
Темп роста
|
|
|
тыс. руб.
|
Уд.вес,%
|
тыс. руб.
|
Уд.вес,%
|
гр.3/гр.1*100
|
А
|
Б
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
1
|
Всего доходов и поступлений от реализации
|
3520
|
100,0
|
3603
|
100
|
102,36
|
|
услуг
|
|
|
|
|
|
2
|
Себестоимость реализованных услуг
|
2945
|
83,7
|
2950
|
81,9
|
100,17
|
3
|
Коммерческие расходы
|
123
|
3,5
|
122
|
3,4
|
99,19
|
4
|
Управленческие расходы
|
106
|
3,0
|
105
|
2,9
|
99,06
|
5
|
Итого расходов от основного вида
|
3174
|
90,2
|
3177
|
88,2
|
100,09
|
|
деятельности (стр.2+стр.3+стр.4)
|
|
|
|
|
|
6
|
Валовая прибыль от основного вида
|
346
|
9,8
|
426
|
11,8
|
123,12
|
|
деятельности (стр.1-стр.5)
|
|
|
|
|
|
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11
|