Период оборачиваемости дебиторской задолженности
за 2003 год:
П д.з. = 2585*360/64219 = 14 дней;
Период оборачиваемости дебиторской задолженности
за 2004 год:
П 2004 д.з. = 3007*360/84069 = 13
дней.
За 2004 год период инкассации дебиторской
задолженности снизился с 14 до 13 дней, а доля резерва по сомнительным долгам
- от 1,2 до 4,8 %, что свидетельствует о снижении ее качества.
Табл.
2.2.12
Анализ состава и давности образования
дебиторской задолженности
Вид
дебиторской задолженности
|
Сумма,
тыс. руб.
|
В
том числе
|
|
|
до
1 месяца
|
от
1 до 3 месяцев
|
от
3 до 6 месяцев
|
от
6 до 12 месяцев
|
Свыше
года
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
За
товары
|
1397
|
922
|
13
|
293
|
-
|
169
|
Прочие
дебиторы
|
2154
|
1507
|
406
|
241
|
-
|
-
|
В
тои числе: Переплата финансовым органам по отчислениям
|
232
|
232
|
-
|
-
|
-
|
-
|
Прочие
виды задолженности
|
22
|
22
|
-
|
-
|
-
|
-
|
По
расчетам с поставщиками
|
1900
|
1848
|
52
|
-
|
-
|
-
|
Итого
|
3551
|
2429
|
419
|
534
|
-
|
169
|
Удельный
вес в общей сумме, %
|
100
|
68,4
|
11,8
|
15
|
-
|
4,8
|
Управление денежными средствами имеет такое же
значение, как и управление запасами и дебиторской задолженности. В процессе анализа
денежных средств необходимо изучить динамику остатков денежной наличности и
период нахождения капитала в данном виде активов.
Период нахождения капитала в денежной наличности
за 2003 год:
П д.с. = 395*360/84367 = 1,7.
Период нахождения капитала в денежной наличности
за 2004 год:
П д.с. = 500*360/92314 = 1,9.
Табл.
2.2.13
Анализ
остатков денежной наличности
Показатель
|
Значение
показателя
|
|
2003
год
|
2004
год
|
1
|
2
|
3
|
Средние
остатки денежной наличности, тыс.руб.
|
395
|
500
|
Сумма
кредитовых оборотов по счетам денежных средств, тыс.руб.
|
84
367
|
92314
|
Продолжительность
нахождения капитала в свободной денежной наличности на счетах в банке, дни
|
1,7
|
1,9
|
На основании приведенных данных (Таблица 2.2.13)
можно сделать вывод, что за отчетный год период нахождения капитала в денежной
наличности увеличился на 0,2 дня, что следует оценить отрицательно. Это
свидетельствует об ухудшении организации поступления и расходования денежных
средств.
2.3. Анализ изменений в структуре и
составе пассивов баланса предприятия
Табл.
2.3.1
Анализ динамики и структуры источников капитала
Источник
капитала
|
Наличие
средств, тыс. руб.
|
Структура
средств, %
|
|
на
начала 2004 г.
|
на
конец 2004 г.
|
изме-нение
|
на
начала 2004 г.
|
на
конец 2004 г.
|
изме-нение
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
Собственный
капитал
|
8913
|
11161
|
+2248
|
52,7
|
59,2
|
+6,5
|
Заемный
капитал
|
8012
|
7704
|
-308
|
47,3
|
40,8
|
-6,5
|
Итого
|
16925
|
18865
|
+1940
|
100
|
100
|
-
|
Из таблицы 2.3.1видно, что в целом структура
пассива баланса удовлетворительна. Общий прирост источников составил 1940
тыс.руб., или 11,4 %. На анализируемом предприятии за 2004 год увеличилась
сумма собственного капитала, а сумма заемного капитала уменьшилась. В структуре
пассивов также произошли изменения. Доля собственных источников средств
увеличилась на 6,5 %, а заемных соответственно уменьшилась, что
свидетельствует о снижении степени финансовой зависимости предприятия от
внешних кредиторов.
В процессе последующего анализа необходимо более
детально изучить состав собственного и заемного капитала, выяснить причины
изменения отдельных его слагаемых и дать оценку этих изменений за 2004 год
(Таблица 2.3.2, 2.3.4).
Данные, приведенные в таблице 2.3.2, показывают
изменения в размере и структуре собственного капитала: значительно увеличилась
сумма и доля нераспределенной прибыли. Общая сумма собственного капитала за
2004 год увеличилась на 2248 тыс. руб., или на 25,2%.
Табл.
2.3.2
Динамика структуры собственного капитала
Источник
капитала
|
Наличие
средств, тыс. руб.
|
Структура
средств, %
|
|
на
начала 2004 г.
|
на
конец 2004 г.
|
изме-нение
|
на
начала 2004 г.
|
на
конец 2004 г.
|
изме-нение
|
1
|
2
|
3
|
4
|
5
|
6
|
7
|
Уставный
капитал
|
103
|
103
|
-
|
1,2
|
0,9
|
-0,3
|
Резервный
капитал
|
34
|
34
|
-
|
0,4
|
0,3
|
-0,1
|
Добавочный
капитал
|
8377
|
8377
|
-
|
93,9
|
75,1
|
-18,8
|
Целевое
финансирование
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
-
|
Нераспределенная
прибыль
|
399
|
2647
|
+2248
|
4,5
|
23,7
|
+19,2
|
Итого
|
8913
|
11161
|
+2248
|
100
|
100
|
-
|
Табл. 2.3.2
Движение фондов и других средств, тыс. руб.
Показатель
|
Остаток
на начало 2004 г.
|
Поступило
(начислено) в 2004 г.
|
Израсходо-вано
в 2004 г.
|
Остаток
на конец 2004 г.
|
Уставный
капитал
|
103
|
-
|
-
|
-
|
Резервный
капитал
|
34
|
-
|
-
|
-
|
Добавочный
капитал
|
8377
|
-
|
-
|
-
|
Нераспределенная
прибыль
|
399
|
2647
|
399
|
-
|
Итого
|
8913
|
2647
|
399
|
11161
|
Движение собственного капитала показывает, что
поступило нераспределенной прибыли на сумму 2647 тыс. руб., израсходовано 399
тыс. руб. Нераспределенная прибыль была использована на выплату дивидендов -
23 тыс. руб., материальной помощи - 376 тыс. руб. Капитальных вложений за счет
нераспределенной прибыли в 2004 году не было.
Табл. 2.3.3
Динамика структуры заемного капитала
Источник
капитала
|
Сумма,
тыс. руб.
|
Структура
капитала, %
|
|
на
начала 2004 г.
|
на
конец 2004 г.
|
изме-нение
|
на
начала 2004 г.
|
на
конец 2004 г.
|
изме-нение
|
Долгосрочные
кредиты
|
-
|
2703
|
+2703
|
-
|
35,1
|
+35,1
|
Краткосрочные
кредиты
|
2500
|
-
|
-2500
|
31,2
|
-
|
-31,2
|
Кредиторская
задолженность
|
5512
|
5001
|
-511
|
68,8
|
64,9
|
-3,9
|
В
том числе: поставщикам
|
2357
|
2154
|
-203
|
29,4
|
28
|
-1,4
|
персоналу
по оплате труда
|
1734
|
1063
|
-671
|
21,6
|
13,8
|
-7,8
|
перед
государственными внебюджетными фондами
|
551
|
307
|
-244
|
6,9
|
3,9
|
-3
|
бюджету
по налогам и сборам
|
649
|
1293
|
+644
|
8,1
|
16,8
|
+8,7
|
прочим
кредиторам
|
221
|
184
|
-37
|
2,8
|
2,4
|
-0,4
|
Итого
|
8012
|
7704
|
-308
|
100
|
100
|
-
|
Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14
|